LONDRA - Tanınmış bir küresel ayakkabı markası olan Birkenstock Holding plc (NYSE:BIRK), bugün yapılan bir duyuruya göre 14 milyon adi hisse senedinin ikincil halka arzını başlattı. Hisseler, halihazırda Birkenstock'un en büyük hissedarı olan L Catterton'un bir iştiraki olan BK LC Lux MidCo S.à r.l. tarafından arz ediliyor.
Şirket, herhangi bir hisse satışı yapmayacağını ve bu arzdan herhangi bir gelir elde etmeyeceğini açıkladı. Hisseleri arz eden kuruluş, 9.880.814 adet hisse üzerinde tek başına oy ve tasarruf yetkisine sahip olup, 4.119.186 adet hisse üzerinde Birkenstock'un üst düzey yöneticileri ve bazı çalışanları ile ortak yetkiye sahiptir. Ayrıca, satış yapan hissedar, sigortacılara 2,1 milyon adi hisse daha satın almaları için 30 günlük bir opsiyon vermeyi planlamaktadır.
Halka arzın tamamlanmasının ardından, sigortacıların satın alabileceği ek hisseler hesaba katılmadan, satış yapan hissedar Birkenstock'un adi hisselerinin yaklaşık %73,2'sine sahip olacak. Yöneticilerin ve çalışanların sahip olduğu hisselerin satışından elde edilen gelirin, şirketin halka arzıyla ilgili vergi yükümlülüklerini karşılaması ve Birkenstock'taki dolaylı paylarını finanse etmek için alınan kredileri geri ödemesi amaçlanıyor.
CEO Oliver Reichert, halka arzın uzun vadeli yatırımcıları çekme ve hisse senedi likiditesini artırma potansiyeli hakkında yorum yaparken, L Catterton Global Eş CEO'su Michael Chu, Birkenstock'un büyümesine olan uzun vadeli bağlılıklarını yineledi. Goldman Sachs & Co. LLC ve J.P. Morgan ortak lider talep toplama yöneticileri olarak arzı yönetiyor.
Arz, ABD Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu'na (SEC) sunulan ancak henüz yürürlüğe girmemiş bir kayıt beyanının parçası olan bir izahname aracılığıyla yapılacaktır. Bu menkul kıymetlerin satışı, tescil beyanı yürürlüğe girene kadar devam edemez ve arzın tamamlanması piyasa koşullarına tabidir.
Bu basın bülteni, bu tür bir teklifin veya satışın yasadışı olacağı herhangi bir yargı alanında menkul kıymetleri satmak için bir teklif veya satın almak için bir teklif talebi oluşturmaz. Sağlanan bilgiler basın bülteni açıklamasına dayanmaktadır.
Yakın tarihli diğer haberlerde, Birkenstock Holding plc, güçlü finansal performansın ardından analist faaliyetlerinde bir telaş gördü. Deutsche Bank, şirketin etkileyici sektör marjlarını ve sürdürülebilir gelir artışı potansiyelini gerekçe göstererek Birkenstock'a 70 $ fiyat hedefi ile Al notu verdi. Banka ayrıca, tüm bölgelerdeki güçlü talebin etkisiyle Birkenstock'un finansal tahminlerinin yıl boyunca yukarı yönlü revize edilmeye devam edeceğini öngördü.
Goldman Sachs, Birkenstock'taki duruşunu değiştirerek hisseyi Satın Al'dan Nötr'e düşürdü ancak şirketin güçlü kazanç ve serbest nakit akışı tahminlerini yansıtarak fiyat hedefini 58 dolara yükseltti. Stifel ise Satın Al notunu korudu ve Birkenstock'un etkili küresel marka stratejisini ve daha fazla büyüme potansiyelini kabul ederek fiyat hedefini 63 dolara yükseltti.
BMO Capital Markets, Baird ve Telsey Advisory Group da fiyat hedeflerini sırasıyla 60$, 65$ ve 63$'a yükselterek Outperform notlarını korudu. Bu ayarlamalar, Birkenstock'un güçlü satış ve kazançlarından kaynaklandı ve yıllık beklentilerinin yukarı yönlü revize edilmesine yol açtı.
Şirketin 2024 mali yılı için beklenen gelirlerinin 1,77 milyar Avro ile 1,78 milyar Avro arasında olması ve düzeltilmiş FAVÖK tahminlerinin 535 milyon Avro ile 545 milyon Avro arasında olması öngörülüyor.
Bunlar, güçlü finansal performansın ardından hisseleri birçok analist ayarlamasının odağı haline gelen Birkenstock için son gelişmeler arasında yer alıyor.
InvestingPro Insights
Birkenstock Holding plc (NYSE:BIRK) ikincil halka arzına doğru ilerlerken, yatırımcılar şirketin finansal sağlığını ve pazar potansiyelini yakından takip ediyor. InvestingPro verilerine göre, Birkenstock'un piyasa değeri 11,55 milyar USD gibi güçlü bir seviyede bulunuyor. Şirketin 2024 yılının 2. çeyreği itibariyle son on iki aydaki gelir artışı %21,38 gibi etkileyici bir oranda gerçekleşerek satışlardaki güçlü yükselişi yansıtıyor.
Yatırımcılar ayrıca Birkenstock'un aynı dönem için %60,85 gibi önemli bir oranda gerçekleşen brüt kâr marjını da dikkate alıyor. Bu, şirketin satılan malların maliyetlerini muhasebeleştirdikten sonra önemli bir kar elde etme kabiliyetini gösterir ki bu da potansiyel yatırımcılar için olumlu bir işarettir.
Yine de, F/K oranı 142,35 ile daha yüksek bir seviyede olup, hisse senedinin kazançlara kıyasla primli işlem görebileceğini düşündürmektedir. Bu durum, şirketin büyüme beklentilerini mevcut değerlemesine kıyasla tartan değer odaklı yatırımcılar için dikkate alınması gereken bir nokta olabilir.
InvestingPro İpuçları açısından, analistler Birkenstock'un finansal geleceği konusunda iyimserler, 6 analist önümüzdeki dönem için kazançlarını yukarı yönlü revize ederek şirketin daha iyi performans gösterme kabiliyetine güven duyduklarını gösteriyor. Dahası, Birkenstock'un net gelirinin bu yıl artması bekleniyor, bu da mevcut hisse senedi değerlemesini daha da haklı çıkarabilir ve büyüme odaklı yatırımcıları çekebilir.
Birkenstock hakkında daha fazla bilgi ve ipucu edinmek isteyenler için, https://www.investing.com/pro/BIRK adresini ziyaret ederek erişebilecekleri 18 InvestingPro İpucu daha mevcuttur. Daha derin bir analiz yapmak ve bu içgörülerden yararlanmak için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak InvestingPro aboneliğinde %20'ye varan indirimden yararlanabilirsiniz.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.