Salı günü Bernstein SocGen Group, Güneydoğu Asya'da araç çağırma, yemek teslimatı ve finansal hizmetler konusunda uzmanlaşmış bir teknoloji şirketi olan Grab Holdings Inc. (NASDAQ:GRAB) için Outperform notunu ve 4,10 $ hisse senedi fiyat hedefini korudu. Firmanın duruşu, şirketin ilerleme kaydettiği, ancak hisse senedi fiyatlarının bu ilerlemeleri yansıtmadığı bir dönemde geliyor.
Bernstein SocGen Group analisti, Grab'in piyasa beklentilerini aşması için gerekli koşullara vurgu yaptı. Firmaya göre, Grab'in yemek dağıtım segmentindeki marjları artırmaya ve TikTok'a benzer modellere sahip olanlar gibi yeni ortaya çıkan rakipler karşısında sağlam bir pazar yapısı sağlamaya odaklanması gerekiyor.
Firma ayrıca, Grab'ın finansal teknoloji hizmetlerini genişletmesinin ve market sektöründeki girişimlerle Toplam Adreslenebilir Pazarını (TAM) artırmasının önemine işaret etti. Analist, Grab'in yerleşik son kilometre talep üzerine modeli nedeniyle yeni ürün teklifleri yoluyla ölçek büyütme potansiyelinin altını çizdi.
Analistin yorumuna göre, pazar yapısı veya serbest nakit yaratma potansiyeli gibi piyasa yer tutucularına rağmen, Grab'ın performansının gerçek göstergeleri stratejik ölçeklendirme ve çeşitlendirmede yatıyor. Grab'in bu alanlara uyum sağlama ve bu alanlarda büyüme becerisi, uzun vadeli başarısı için çok önemli olabilir.
Bernstein'ın yinelenen notu ve fiyat hedefi, Grab'ın geleceğine ilişkin olumlu bir bakış açısını yansıtıyor ve firma, şirketin uzun vadeli beklentilerine ve çeşitli iş segmentlerinde ölçek büyütme ve yenilik yapma kapasitesine olan güvenini ifade ediyor.
Yakın tarihli diğer haberlerde, Grab Holdings Inc. 2024 yılının ilk çeyreğinde önemli bir finansal büyüme bildirdi. Şirket, aylık 38 milyon işlem yapan rekor kullanıcıyla yıllık bazda %24'lük bir gelir artışı yaşayarak 653 milyon dolara ulaştı. Talep Üzerine Brüt Mal Değeri (GMV) de bir önceki yılın aynı dönemine göre %21 artarak 4,2 milyar dolara ulaştı.
Yatırım bankacılığı firması Jefferies kısa süre önce Grab için fiyat hedefini 4,70$ olarak belirledi ve Satın Al notunu korudu. Firma, ikinci çeyrekte raporlama para birimi üzerinde bir döviz etkisi bekliyor. Ayrıca Jefferies, Grab'ın teslimat segmentinde mobilite GMV'sine kıyasla daha hızlı bir büyüme öngörüyor.
Bir başka küresel firma olan Mizuho, Grab için 5,00 $ fiyat hedefiyle Outperform notu başlattı. Firma, Grab'ın Güneydoğu Asya pazarlarında uzun vadeli büyüme potansiyeline atıfta bulundu. Barclays Capital Inc., Evercore ISI ve Bernstein gibi diğer firmalar da Grab için olumlu notlarını korudu ve istikrarlı FAVÖK büyümesi, artan gelir beklentisi ve sağlam kullanıcı tabanı genişlemesini vurguladı.
Finansal hizmetler sektöründe Grab %53'lük bir gelir artışı gösterdi ve düzeltilmiş FAVÖK kayıplarını yıllık bazda %34 oranında azalttı. Şirket ayrıca tüm yıl için düzeltilmiş FAVÖK beklentisini 250 milyon ila 270 milyon dolara yükselterek bu iyimserliği mobilite sektöründeki güçlü talebe, maliyet optimizasyonlarına ve iyileştirilmiş operasyonel verimliliğe bağladı. Bu son gelişmeler şirketin süregelen başarısının ve gelecekteki büyüme potansiyelinin altını çiziyor.
InvestingPro İçgörüleri
Bernstein SocGen Group'un Grab Holdings Inc. (NASDAQ:GRAB) hakkındaki olumlu görüşü, InvestingPro'nun bazı gerçek zamanlı verileri ve içgörüleriyle de destekleniyor. Şirketin 1Ç 2024 itibariyle son on iki ayda %43,76'lık bir artış gösteren güçlü gelir büyümesi, aynı dönemde kârlılık olmamasına rağmen genişleyen işini gözler önüne seriyor. Bu büyüme anlatısı, Grab'ın satışlar ile satılan malların maliyeti arasında sağlıklı bir fark koruduğunu gösteren %38,84'lük önemli bir brüt kâr marjı ile destekleniyor.
Grab için dikkat çekici iki InvestingPro İpucu, likit varlıkların kısa vadeli yükümlülükleri aştığı sağlam likidite pozisyonu ve bilançosunda borçtan daha fazla nakit tutmasıdır. Bu faktörler, Bernstein SocGen Group'un Grab'in stratejik ölçeklendirme ve çeşitlendirme ihtiyacına ilişkin analiziyle uyumlu olarak, şirkete rekabet ortamında gezinmek ve stratejik girişimlere yatırım yapmak için bir yastık sağlıyor.
Daha derin analizlerle ilgilenen yatırımcılar, Grab hakkında yatırım kararlarını daha fazla bilgilendirebilecek ek InvestingPro İpuçları bulabilirler. Örneğin, InvestingPro'da hisse senedi oynaklığı ve temettü ödemeleri gibi konuları ele alan ve şirketin finansal sağlığı ve piyasa davranışı hakkında daha geniş bir resim sunan daha fazla ipucu mevcut (https://www.investing.com/pro/GRAB).
2024'ün ilk çeyreği itibarıyla 12,89 milyar USD piyasa değeri ve 2,05 fiyat-defter oranı ile Grab'ın değerleme ölçütleri karışık bir tablo sunuyor. Şirketin hisseleri InvestingPro tarafından önerilen 3,6 USD'lik adil değer tahmininin altında işlem görürken, 52 haftanın en yüksek seviyesinin %84,02'sinde işlem görmeye devam ediyor ve bu da yatırımcıların uzun vadeli gidişatına olan güvenini yansıtıyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.