Cuma günü Keefe, Bruyette & Woods, Bank of Marin Bancorp (NASDAQ:BMRC) için görünümünü değiştirerek fiyat hedefini 25 dolardan 21 dolara düşürdü ve hisse senedi üzerindeki Outperform notunu korudu. Revizyon, büyük ölçüde net faiz gelirindeki (NII) düşüş nedeniyle hem Keefe, Bruyette & Woods'un hem de konsensüs tahminlerinin altında kalan şirketin 2024 yılı ilk çeyrek sonuçlarını takip ediyor.
Bankanın net faiz marjı (NIM) 3 baz puanlık hafif bir düşüşle %2,54'e geriledi. Ancak Bank of Marin, kredi büyümesinin gerçekleşmesi halinde iyileşme potansiyeli ile birlikte NIM'in gelecekte istikrar kazanacağını öngörmektedir. Kredilerdeki çeyrekten çeyreğe %4'lük daralmaya rağmen, banka ileriye dönük kredi hattı konusunda iyimser olduğunu ifade etmiştir.
Bank of Marin'in 2024'ün ilk çeyreğinde faiz getirmeyen mevduatlarında mütevazı bir artış yaşanması analiste göre olumlu bir gelişme. Ayrıca, sınıflandırılmış krediler toplam kredilerin %2,67'sine yükselmesine rağmen, takipteki varlıklar (NPA'lar) bir önceki çeyreğe göre düşüş gösterdi. Banka, risk derecelendirmeleri konusunda proaktif bir geçmişe sahip.
Bu faktörler ışığında Keefe, Bruyette & Woods, Bank of Marin için 2024 ve 2025 yıllarına ilişkin kazanç tahminlerini sırasıyla 0,86 $ ve 1,30 $ olarak revize etti. Düzeltmeler, daha düşük net faiz geliri ve marjinal olarak daha yüksek gider beklentilerini yansıtıyor. Fiyat hedefindeki ve kazanç tahminlerindeki düşüşe rağmen, firmanın hisse senedi için notu Outperform olarak kalmaya devam ediyor.
InvestingPro İçgörüleri
Bank of Marin Bancorp (NASDAQ:BMRC), 18 yıl üst üste temettü artırma ve 21 yıl üst üste temettü ödemelerini sürdürme geçmişiyle kanıtlandığı üzere hissedarlarına olan bağlılığını göstermiştir. Bunlar, bankanın yatırımcılarına değer kazandırma konusundaki kararlılığını vurgulayan önemli InvestingPro İpuçlarıdır. Ayrıca, şirketin %6,58'lik önemli temettü getirisi, özellikle gelir getirici yatırımların oldukça rağbet gördüğü bir ortamda öne çıkıyor.
Değerleme açısından bakıldığında, BMRC'nin F/K oranı 12,38'dir ve 2023'ün 4. çeyreği itibarıyla son on iki ay için hafifçe düzeltilmiş F/K oranı 12,59'dur. Analistlerin önümüzdeki dönem için kazançlarını aşağı yönlü revize etmelerine rağmen, bankanın son on iki aydaki kârlılığı ve bu yılki kârlılık tahminleri yatırımcılar için bir ölçüde güvence sağlıyor. Ayrıca, Bank of Marin'in fiyatı son üç ayda kayda değer bir düşüş yaşadı, bu da özellikle 18,7 USD'lik InvestingPro Adil Değer tahmini göz önüne alındığında, değer yatırımcıları için bir satın alma fırsatı sunabilir.
Bank of Marin Bancorp'un finansal sağlığını ve gelecek beklentilerini daha derinlemesine incelemek isteyenler için ek InvestingPro İpuçları mevcut. INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak InvestingPro aboneliğinde %20'ye varan indirimden faydalanabilir ve yatırım kararlarınıza daha fazla bilgi sağlayacak kapsamlı ipuçlarına erişebilirsiniz.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.