Cuma günü, B2Gold (NYSE:BTG) Corp. (BTO:CN) (NYSE: BTG) hisselerinin fiyat hedefi, şirketin 2024 yılı ilk çeyrek sonuçlarının ardından Canaccord Genuity tarafından ayarlandı. Firma, hedefi bir önceki 7,50 C$'dan 7,00 C$'a düşürürken, hisse senedi üzerindeki Satın Al notunu korudu.
Fiyat hedefindeki düşüş, B2Gold'un tahminlerle uyumlu olan 1Ç/24 üretim rakamlarını açıklamasının ardından geldi. Bununla birlikte, şirket aynı zamanda önemli ölçüde daha düşük nakit maliyetleri ve Tüm Sürdürme Maliyetleri (AISC) bildirdi; bunların her ikisi de şirketin kılavuz aralıklarının alt sınırının altındaydı. Bu da FAVÖK'te beklentilerin üzerinde %19'luk bir artışa yol açtı.
Yapılan ayarlamalara rağmen B2Gold, 2024 yılı beklentilerini yineleyerek üç operasyonunun da yıl hedeflerine ulaşma yolunda ilerlediğini teyit etti.
Ancak, Goose projesinin açık ocak ve yeraltı madencilik faaliyetlerinde gecikmeler yaşanması, beklenen üretim başlangıcını 2025'in ikinci çeyreğine, yani ilk programın yaklaşık bir çeyrek gerisine itti.
Canaccord Genuity, B2Gold'un finansal pozisyonuna olan güvenini dile getirerek, altın ön ödeme anlaşması ve kredi imkanıyla desteklenen bilançosunun gücünü vurguladı.
Bu finansal araçların Goose projesinin tamamlanmasını desteklemesi, şirketin temettüsünü sürdürmesi ve diğer fırsatlar için kapasite sağlaması bekleniyor.
Yatırım şirketi ayrıca B2Gold'un cazip bulduğu mevcut değerlemesine de dikkat çekti. Hisse senedi Net Varlık Değerinin (NAV) 0,44 katından işlem görüyor ve bu da NAV'ın 0,4 ila 1,0 katı olan tarihsel aralığının alt ucunda yer alıyor.
Ayrıca, B2Gold'un 2025 tahmini İşletme Değeri/FAVÖK (EV/EBITDA) oranı, üst düzey ortalama olan 3,9 kata kıyasla 2,4 kattır ve bu da olumlu bir karşılaştırmaya işaret etmektedir.
InvestingPro Analizleri
Canaccord Genuity'nin B2Gold Corp. fiyat hedefinde yaptığı ayarlamanın ardından, InvestingPro'dan alınan diğer bilgiler şirketin son dönem performansı ve gelecek beklentilerine ilişkin ayrıntılı bir finansal tablo çiziyor. Gerçek zamanlı verilere göre, B2Gold'un F/K Oranı 5,96 gibi mütevazı bir seviyede bulunuyor ve sektördeki emsallerine kıyasla potansiyel bir değer düşüklüğüne işaret ediyor. Ayrıca, şirketin Fiyat/Defter oranı 0,96 ile paritenin hemen altında yer alıyor ve bu da hissenin net varlık değerine yakın bir fiyattan işlem görüyor olabileceğini gösteriyor. Bu ölçümler ve %59,63'lük sağlam Brüt Kâr Marjı, temelde güçlü bir şirketin göstergeleri olarak görülebilir.
InvestingPro İpuçları, B2Gold'un bilançosunda borçtan daha fazla nakit tuttuğunu ve bunun Canaccord Genuity'nin şirketin finansal gücüne ilişkin yorumlarıyla uyumlu olduğunu vurguluyor. Ayrıca, üç analistin önümüzdeki dönem için kazançlarını yukarı yönlü revize etmesiyle, şirketin bu yıl net gelir artışı görmesi bekleniyor. Daha fazla içgörü arayan yatırımcılar için, bilinçli kararlar vermede çok önemli olabilecek 8 InvestingPro İpucu daha mevcut. İlgilenen okuyucular bu değerli ipuçlarını keşfedebilir ve INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak InvestingPro aboneliğinde %20'ye varan indirim sağlayan özel bir tekliften yararlanabilirler.
Bu bilgiler, son FAVÖK artışı ve 2024 yılı için sürdürülen öngörü ile birleştiğinde, B2Gold'un özellikle güçlü serbest nakit akışı getirisi ve önemli temettü ödeme kabiliyeti olan şirketler arayanlar için potansiyel olarak cazip bir yatırım olmaya devam ettiğini gösteriyor - şu anda %5,69 getiri ile. Analistlerin bu yıl kârlılık öngörmesiyle birlikte, Goose projesinin gecikmesine rağmen B2Gold'un finansalları iyileşme yolunda olabilir.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.