Perşembe günü, Axis Capital Limited Bajaj Auto Ltd (BJAUT:IN) hakkındaki görüşünü güncelledi ve fiyat hedefini 7.500,00 Rupi'den 8.000,00 Rupi'ye yükseltti. Revize edilen hedefe rağmen, firma hisse senedi için Sat (4) notunu korudu.
Axis Capital Limited'daki analist, Bajaj Auto'nun performansı hakkında bilgi verdi ve şirketin 2025 mali yılının ikinci çeyreğinde FAVÖK'ünün yıllık bazda %24 büyüdüğünü belirtti. Bu büyümenin, maliyet azaltma çabalarının beklenenden düşük brüt marjların etkisini dengelemeye yardımcı olması nedeniyle beklentilerle uyumlu olduğu bildirildi.
Yakın zamanda yapılan bir konferans görüşmesinde, Bajaj Auto'nun yönetimi mevcut piyasa koşullarını tartıştı ve festival sezonunda motosiklet talebinin geçen yıla göre sabit kaldığını açıkladı. Bu durum beklenmedik ve olumsuz bir gelişme olarak görüldü.
Bununla birlikte, şirketin ihracatı toparlanma belirtileri gösterdi. Latin Amerika'da güçlü yıllık büyüme ve Afrika'da ardışık büyüme kaydedildi ve bu durum Axis Capital'in tahminleriyle uyumluydu.
Axis Capital ayrıca Bajaj Auto'nun stratejik hamlelerine de değindi ve şirketin hem iki tekerlekli (2T) hem de üç tekerlekli (3T) segmentleri kapsayan elektrikli araç (EV) sektöründeki agresif büyüme stratejisini vurguladı. Bu yaklaşım olumlu bir faktör olarak kabul edildi.
Firmanın Bajaj Auto hisse senedi konusundaki temkinli duruşu, potansiyel aşağı yönlü riskler taşıyan yüksek kazanç büyümesi beklentilerinden ve pahalı olarak algılanan değerlemeden etkilenmektedir. Daha yüksek fiyat hedefine rağmen, Axis Capital yukarıda belirtilen faktörleri temkinli görüşlerinin temeli olarak göstererek hisseler için Sat notunu korumayı tavsiye ediyor.
InvestingPro Görüşleri
Bajaj Auto'nun son performansı ve stratejik hamleleri hem analistlerin hem de yatırımcıların dikkatini çekti. Axis Capital temkinli bir duruş sergilerken, InvestingPro verileri şirketin finansal sağlığı ve piyasa konumu hakkında ek bağlam sağlıyor.
InvestingPro'ya göre, Bajaj Auto güçlü bir finansal performans sergiledi ve 2025 mali yılının ilk çeyreği itibarıyla son on iki ayda %20,43 gelir büyümesi kaydetti. Bu, makalede bahsedilen şirketin EV sektöründeki agresif büyüme stratejisiyle uyumlu. Şirketin aynı dönemde %31,05 olan FAVÖK büyümesi, Axis Capital'in belirttiği maliyet azaltma çabalarını yansıtan operasyonel verimliliğini daha da vurguluyor.
InvestingPro İpuçları, Bajaj Auto'nun bilançosunda borcundan daha fazla nakit tuttuğunu vurguluyor. Bu, iddialı EV genişleme planlarını destekleyebilecek güçlü bir finansal pozisyona işaret ediyor. Ayrıca, şirket mevcut piyasa zorluklarına rağmen 17 yıl üst üste temettü ödemelerini sürdürdü, bu da gelir odaklı yatırımcılar için cazip olabilir.
Ancak, Bajaj Auto'nun kısa vadeli kazanç büyümesine göre 38,87 gibi yüksek bir F/K oranıyla işlem gördüğünü belirtmek gerekir. Bu, Axis Capital'in pahalı değerleme konusundaki endişeleriyle uyumludur. Bu metrik, analistin hisse senedinin mevcut fiyat seviyeleri konusundaki temkinli görüşünü destekliyor.
Daha kapsamlı bir analiz arayan yatırımcılar, şirketin finansal sağlığı ve piyasa konumu hakkında daha derin bir anlayış sağlayan Bajaj Auto için 15 ek InvestingPro İpucuna erişebilirler.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.