Çarşamba günü, Stifel, Nexans SA (NEX:FP) (OTC: NXPRF) hissesi için Tut tavsiyesi ve 123,10 EUR hedef fiyat ile analize başladı. Firmanın değerlendirmesi, Nexans'ı yüksek gerilim segmentinde ikinci en büyük operatör olarak tanıdı ve bu segmentin, önceki kapasite genişletme yatırımları nedeniyle şirketin 2024 yılında önemli gelir büyümesini sağladığını belirtti.
Yüksek gerilim segmentinin, önümüzdeki yıllarda Nexans için organik büyümenin ana kaynağı olması ve rakibi Prysmian ile arasındaki karlılık farkını daraltma potansiyeli bekleniyor.
Stifel'den analist, Nexans'ın olumlu gelir trendleri gösterdiğini, ancak şirketin sipariş defterindeki birkaç büyük projeye odaklanmasının, negatif kazanç revizyonları riskini artırabileceğine dikkat çekti. Bu, büyük projelerinden herhangi birini etkileyebilecek olası gecikmeler veya uygulama sorunlarından kaynaklanabilir.
Nexans, elektrikleşmeye odaklanmak için portföyünü aktif bir şekilde yeniden yapılandırıyor ve telekomünikasyon bölümünü zaten satmış durumda. Şirket şimdi, 2024 tahminlerine göre grup satışlarının yaklaşık %21'ini oluşturan Endüstri ve Çözümler işini elden çıkarmayı planlıyor. Endüstri ve Çözümler işi, özellikle otomotiv kablo demeti işi aracılığıyla otomotiv sektörüne bağlı.
Nexans'ın başarılı satın alma ve entegrasyon geçmişi göz önüne alındığında, Endüstri ve Çözümler işinin satışının şirketin hisse fiyatı için olumlu bir hareket olması bekleniyor. Ancak Stifel, şirketin odak noktasındaki bu büyük ölçekli değişikliğin daha yüksek uygulama riski getirebileceği ve bunun şirketin kazanç momentumunu etkileyebileceği konusunda da uyarıyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.