Salı günü, Morgan Stanley Sea Ltd (NYSE: SE) hakkındaki güvenini yeniden teyit ederek Ağırlık Artırma tavsiyesini ve 140,00$ fiyat hedefini korudu. Hisse senedi yılbaşından bu yana %179,6 getiri sağlayarak dikkat çekici bir ivme gösterdi ve şu anda 65 milyar $ piyasa değerine sahip.
InvestingPro verilerine göre, Sea Ltd 117,85$'lık 52 haftalık zirvesine yakın işlem görüyor, bu da güçlü yatırımcı güvenini yansıtıyor. Firmanın analizi, Sea'nin dijital eğlence segmentinin, özellikle Free Fire oyununun güçlü performansını vurguladı; oyunun geliri yıllık bazda %36 artış gösterdi. Ek olarak, şirketin aylık aktif kullanıcı (AAK) sayısı yıllık bazda %6 büyüme kaydetti.
31 Ekim'de piyasaya sürülen NFS Mobile, Kasım ayında 400.000 indirme elde ederek şirketin oyun sektöründeki süregelen genişlemesini gösterdi. Bu büyüme, Sea'nin son on iki aydaki toplam gelir artışına %20,06 katkıda bulundu. InvestingPro analizi, güçlü finansal sağlık metriklerini ve "İYİ" genel finansal sağlık derecesini gösteriyor.
Ayrıca, bu hafta sonunda piyasaya sürülmesi beklenen Delta Force'un bu ivmeyi sürdürmesi bekleniyor. E-ticaret alanında, Sea'nin platformu Shopee, AAK'larda istikrarlı bir büyüme gösterdi; ASEAN bölgesinde yıllık bazda %6, Brezilya'da ise etkileyici bir %20 artış kaydetti. İndirmelerde yıllık bazda %25'lik bir düşüş olmasına rağmen, Shopee aylık bazda %4'lük bir artış gördü.
Ancak, tüm metrikler yukarı yönlü bir seyir göstermiyor. Sea bünyesindeki bir diğer e-ticaret platformu olan Temu'nun AAK büyümesi Malezya ve Filipinler'de durağanlaştı ve Kasım ayında aylık bazda %2-4'lük hafif düşüşler görüldü. Tayland'da ise Temu'nun AAK'ları aylık bazda %7 azaldı.
Pazar değişikliklerine yanıt olarak, TikTok Ocak 2025'ten itibaren geçerli olmak üzere Tayland'daki pazar yeri komisyon oranlarını Moda ve Elektronik kategorileri için 110 baz puan artırdı. Paralel olarak, Shopee gelecek yıl için Filipinler ve Endonezya'daki Mall oranlarında ayarlamalar yaptı.
Morgan Stanley'nin analizi, Sea Ltd'nin Asya'daki tercih ettikleri e-ticaret yatırımı olmaya devam ettiği sonucuna vardı. Firma, Sea'nin pozitif büyüme ivmesi ve iyileşen uygulama geçmişini, şirketin hisse senedi fiyatını ileriye taşımaya devam etmesi gereken kilit faktörler olarak gösterdi.
1,55'lik güçlü analist konsensüs notu (1 Güçlü Al anlamına geliyor) ve 29$ ile 159$ arasında değişen fiyat hedefleriyle Sea Ltd ilginç bir yatırım fırsatı sunuyor. Sea Ltd'nin değerlemesi ve büyüme beklentileri hakkında daha derin bilgiler, 18 ek ProTip ve kapsamlı finansal analiz için InvestingPro'yu ziyaret edin.
Diğer güncel haberlerde, Sea Ltd güçlü üçüncü çeyrek kazanç raporunun ardından birkaç analist düzenlemesinin odağı oldu. Şirketin geliri yıllık bazda %31 artarak 4,3 milyar $'a yükseldi ve düzeltilmiş FAVÖK 521 milyon $'a çıktı. Büyüme, Sea Ltd'nin üç ana iş segmentinin tümünde gözlemlendi.
Phillip Securities, fiyat hedefini 100$'a yükseltmesine rağmen Sea Ltd'nin hisse senedi notunu Nötr'den Azalt'a düşürdü. Firmanın analistleri, 2024 mali yılı kazanç ve gelir tahminlerini sırasıyla %4 ve %1 oranında artırarak revize ettiler. Bu revizyon, Sea Ltd'nin iki segmenti olan Shopee ve SeaMoney'deki beklenenden daha güçlü büyümeye bağlıydı.
Buna karşılık, TD Cowen, Morgan Stanley ve Barclays, şirketin güçlü performansının ardından Sea Ltd için fiyat hedeflerini yükseltti. TD Cowen hedefi 100$'a yükseltirken, hem Morgan Stanley hem de Barclays hedeflerini 131$'a çıkardı.
Sea Ltd'nin dijital eğlence kolu Garena ve Shopee platformu beklentilerin üzerinde performans göstererek gelir artışına katkıda bulundu. Şirketin dijital finansal hizmetler işi de önemli bir büyüme sergiledi; gelir büyümesi ikinci çeyrekteki %21'den üçüncü çeyrekte %38'e sıçradı. Aynı segmentteki kredi portföyü büyümesi %40'tan %70'in üzerine çıkarken, düşük %1,2'lik takipteki kredi oranını korudu.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.