Çarşamba günü, Benchmark, Payoneer (NASDAQ: PAYO) hisseleri için olumlu görüşünü sürdürerek, hisse senedinin hedef fiyatını önceki 10 dolardan 12 dolara yükseltti ve Al notunu korudu. Bu karar, şirketin son performansına ve gelecek potansiyeline yanıt olarak geldi.
Benchmark'ın analizi, Payoneer'in hisse fiyatının son üç ayda ikiye katlanmasına rağmen, hissenin hala göreceli olarak mütevazı bir seviyede, tahmini 2026 mali yılı işletme değeri/faiz, vergi, amortisman ve itfa payı öncesi kâr (EV/FAVÖK) oranının 9,7 katında işlem gördüğünü gösteriyor. Yeni hedef fiyat, tahmini 2026 mali yılı düzeltilmiş FAVÖK'ü olan 315,4 milyon doların 13 katı EV/FAVÖK çarpanına dayanıyor.
Firmanın duruşu, analistin hisse senedinin büyüme beklentilerine göre düşük değerlendiğine dair yorumunda belirtildiği gibi, Payoneer'in büyüme kapasitesine olan güveni yansıtıyor. Hedef fiyattaki ayarlama, firmanın Payoneer'in finansal açıdan iyi performans göstermeye devam edeceği beklentisinin bir göstergesi.
Payoneer'in güncellenmiş değerlemesi, şirketin finansal yörüngesinin, özellikle 2026 mali yılına bakarak dikkatli bir şekilde değerlendirilmesinden sonra geliyor. Benchmark'ın yeni hedef fiyatı belirlemedeki metodolojisi, Payoneer'in düzeltilmiş kazançlarının ve pazar konumunun detaylı bir değerlendirmesini içeriyor.
Analistin yorumu, korunan Al notu ve yükseltilen hedef fiyatın arkasındaki gerekçeyi özetliyor ve şirketin güçlü büyüme beklentilerini önemli bir faktör olarak vurguluyor. Benchmark'ın revize edilmiş hedefi, Payoneer'in finansal görünümünün güçlü kalmaya devam ettiğini ve yukarı yönlü ivmenin süreceği beklentilerini gösteriyor.
Diğer son haberlerde, Payoneer 2024'ün üçüncü çeyreğinde toplam gelirde önemli bir %19'luk artış bildirerek 248 milyon dolara ulaştı. Bu, toplam hacimde %25'lik güçlü bir büyüme ve %28'lik bir marjla 69 milyon dolarlık düzeltilmiş FAVÖK ile örtüşüyor. Şirketin B2B segmenti güçlü bir performans göstererek %57 büyüdü ve çeyrek gelirinin neredeyse dörtte birini oluşturdu.
Bu gelişmelere ek olarak, Payoneer'in elinde tuttuğu müşteri fonları %13 artarak 6,1 milyar dolara yükseldi ve faiz geliri 65 milyon dolar olarak gerçekleşti. Sonuç olarak, şirket 2024 için gelir tahminini 950 milyon dolar ile 960 milyon dolar arasına yükseltti.
Ayrıca, Payoneer lisanslı bir Çinli ödeme hizmeti sağlayıcısını satın alma sürecinde olup, bu işlemin 2025'in ilk yarısında tamamlanması bekleniyor. Bu satın alma, şirketin sürekli büyümeyi sağlamak ve küresel ödemeler sektöründe sürdürülebilir başarı için kendini konumlandırmak üzere stratejik girişimlerinin bir parçası.
InvestingPro Görüşleri
Payoneer'in son pazar performansı, Benchmark'ın olumlu görüşüyle yakından uyumlu. InvestingPro verilerine göre, şirket son üç ayda %96,19 ve son altı ayda %98,08 fiyat toplam getirisi ile dikkat çekici bir büyüme gösterdi. Hisse fiyatındaki bu artış, Payoneer'in 52 haftalık zirvesine yakın işlem gördüğünü belirten InvestingPro İpucunda da yansıtılıyor; mevcut fiyat bu zirvenin %99,52'sinde.
Şirketin finansal sağlığı güçlü görünüyor; 2024'ün ikinci çeyreği itibariyle son on iki ayda 900,06 milyon dolar gelir elde etti ve bu %21,43'lük bir büyümeyi temsil ediyor. Payoneer'in kârlılığı da dikkat çekici; aynı dönem için 144,38 milyon dolar düzeltilmiş faaliyet kârı ve %16,04'lük bir faaliyet kâr marjı kaydetti.
Ancak yatırımcılar, Payoneer'in 35,18'lik bir F/K oranıyla yüksek bir kazanç çarpanında işlem gördüğünü not etmeli. Bu değerleme metriği, RSI'nin hisse senedinin aşırı alım bölgesinde olduğunu öne süren InvestingPro İpucu ile birlikte, potansiyel yatırımcılar için dikkatli bir değerlendirme gerektirebilir.
Daha kapsamlı bir analiz arayanlar için, InvestingPro, Payoneer için 12 ek ipucu sunarak şirketin pazar konumu ve potansiyeli hakkında daha derin bir anlayış sağlıyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.