Çarşamba günü, Evercore ISI Okta, Inc (NASDAQ:OKTA) hakkındaki olumlu duruşunu sürdürerek, Outperform notunu ve 122,00$ fiyat hedefini yineledi. Firma, Okta'nın beklentileri aşan güçlü üçüncü çeyrek sonuçlarını kabul etti ve yıllık bazda %18,74'lük etkileyici gelir büyümesine dikkat çekti. InvestingPro analizine göre, şirket mevcut seviyelerde düşük değerlenmiş görünüyor ve analist hedefleri 75$ ile 140$ arasında değişiyor.
Okta'nın dördüncü çeyrek rehberliği tatmin edici bulundu ve yönetim %22'lik operasyonel marj ve %24'lük serbest nakit akışı marjı taahhüdünde bulundu. InvestingPro verileri, şirketin %75,82'lik etkileyici brüt kar marjını koruduğunu ve bilançosunda borçtan daha fazla nakit bulundurduğunu gösteriyor. Evercore ISI, Okta'nın büyümesinin, şirketin geçmiş gelir performansı ve Ekim ayındaki güvenlik ihlalinin etkilerinin olmaması göz önüne alındığında, marjlar iyileşirken yaklaşık %12 olabileceğini öngörüyor.
Şirketin mevcut çeyrek gelir büyümesinin orta noktada yaklaşık %10,4 olması bekleniyor ve geçmiş performansa dayanarak bu oran %13'e yaklaşabilir. Ancak, hesaplanan kalan performans yükümlülükleri (CRPO) siparişleri hafif bir düşüş gösterdi, bu da eleştirmenlere bazı endişeler sunabilir, ancak tahmini %11'lik sipariş büyümesi konsensüsün biraz üzerinde.
Net müşteri tutma oranının çeyrekten çeyreğe %110'dan %108'e düşmesi ve makroekonomik faktörler nedeniyle yeni müşteri kazanımında yumuşama gibi karışık metrikler gözlemlendi. Bununla birlikte, yönetim üçüncü çeyrekte yönetişim ve ayrıcalıklı erişim yönetimi (PAM) alanlarındaki olumlu gelişmeleri ve federal iş sektöründeki önemli ivmeyi vurguladı. InvestingPro aboneleri, Okta hakkında 30'dan fazla ek önemli metriğe ve içgörüye, detaylı finansal sağlık puanlarına ve kapsamlı Pro Research Raporlarına erişebilirler.
Evercore ISI, marjlar ve serbest nakit akışındaki ilerlemenin bazı üst düzey baskıları dengelemeye yardımcı olduğunu, ancak yönetimin teşvik ettiği hızlanma anlatısında daha net bir görünürlük elde edilene kadar yatırımcıları heyecanlandırmak için yeterli olmayabileceğini belirtti. Bu zorluklara rağmen, Okta'nın değerlemesi 13,88 milyar $ piyasa değeri ve cari varlıkların kısa vadeli yükümlülükleri aştığını gösteren güçlü likidite metrikleri ile çekici kalmaya devam ediyor. Lider bir kimlik varlığı olarak, 2025 takvim yılına girerken üst düzey bir yatırım önceliği olmaya devam ediyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.