XTB – Sabah Analizi - FOMC para politikasını korudu, Brexit referandumu kararda etkili oldu
Dün gerçekleştirilen FOMC toplantısında politika yapıcılar para politikasını koruma kararı aldılar. Yüzde 0,25 – 0,50 olan faiz bandını koruyan yetkililer, beklentilerinde de revizyon gerçekleştirdiler. Toplantı ile birlikte yayınlanan ve FOMC üyelerinin tahminlerini yansıtan tabloya göre, 2016 yılı içerisinde iki defa faiz artırımı olabileceği beklentisi canlı tutuluyor. Ancak, tek faiz artırımı öngören üye sayısının artması ve kararın oy birliğiyle alınması, ABD ekonomisi adına negatif algılanan gelişmelerden birisi oldu.
Yetkililer bu yıl için büyüme beklentisini yüzde 2,2’den yüzde 2,0’ye çektiler. Ancak enflasyon için yukarı yönlü revizyon gerçekleşti. Yüzde 1,2 olan enflasyon tahmini yüzde 1,4’e yükseltildi. Bu olumu gelişmenin ardından bugün açıklanacak Tüketici Fiyat endeksi (TÜFE) verileri küresel piyasada etkili olacak. Son açıklanan istihdam raporu, FED’in Haziran ayı için faiz artırım beklentisini gerileten temel etken olmuştu. FED Başkanı Janet Yellen da konuşmasında bu konuya değindi.
Kurul üyeleri genel olarak işgücü piyasasının performansından memnunlar. Ancak, istihdamdaki artış hızının yavaşlaması faiz artırımı önünde engel teşkil ediyor. Bu noktada tek bir veriye bakılmaması gerektiğini söyleyen Yellen, faiz artırımı için belirli bir takvim bulunmadığını yineledi. Yellen önümüzdeki dönem verilerin güçlü gelmesi halinde Temmuz ayında da faiz artırabileceklerini söyledi. Eylül ayı ise, piyasada daha güçlü beklenti olarak öne çıkıyor.
Son dönemde çok tartışılan ve merkez bankaları için risk oluşturan Brexit referandumuna da dünkü toplantıda yer verildi. Yellen’ın ifade ettiğine göre referandum, kurul üyelerinin para politikasını koruma kararında etkili oldu. Ancak Yellen, yaklaşan ABD başkanlık seçimlerinin kararlarında etkili olmayacağını özellikle belirtti.
Uzun dönem faiz oranlarının ortalamadan zayıf olacağı beklentisi ile değer kaybeden Dolar’daki zayıflık bir süre daha devam edebilir. Öte yanda, yaklaşan Brexit referandumu risk iştahında gerilemeye sebep oluyor. Güvenli liman olarak görülen varlık talebinde yaşanan artış, merkez bankası kararlarının piyasada yarattığı hareketi sınırlayabilir.
BoJ faiz değiştirmedi, TÜFE beklentisi aşağı çekildi
Japonya Merkez Bankası (BoJ) bugün gerçekleştirilen para politikası toplantısında faiz değişikliği gerçekleştirmedi. Kurum yıllık 80 trilyon Yen olan parasal taban artış hedefini korurken, enflasyon beklentisinde aşağı yönlü revizyon gerçekleştirdi. Tüketici Fiyat Endeksi’nin (TÜFE) önümüzdeki aylarda negatif bölgeye gerileyeceğinin öngörülmesine rağmen, eksi yüzde 0,10 olan faiz, 2’ye karşı 8 oyla korundu.
Negatif faiz uygulamasından bu yana toparlanma kaydedemeyen ekonomik göstergeler ile enflasyon, BoJ’un Temmuz ayında yeni bir parasal gevşeme gerçekleştirebileceğini gösteriyor. Kararın ardından Yen’deki değer kazancı hız kazandı. 105,00 desteğinin altına gerileyen USD/JPY paritesi, politika yapıcıları rahatsız eden unsurlardan biri olmayı sürdürüyor.
*EUR/USD :
FED’in faizlerde değişiklik gerçekleştirmemesi ve uzun vadeli faiz görünümünde aşağı yönlü revizyona gidilmesi, Dolar’da değer kaybına yol açtı. 200 günlük üstel hareketli ortalamaya denk gelen 1,1180 desteğinden toparlanan parite, sabah saatlerinde 1,1270 seviyesinden işlem görüyor. Yukarı yönlü hareketlerde EUR/USD 1,1300 – 1,1340 direnç seviyelerini test edebilir. Geri çekilmelerde ise 1,1220 – 1,1180 seviyeleri olası destekler olarak öne çıkıyor. Yükseliş kanalının korunduğu paritede, ABD’de bugün açıklanacak Mayıs ayı tüketici enflasyonu verileri hareketliliğe yol açabilir. Enflasyonun beklentiyi karşılayamaması halinde Dolar’daki değer kaybı hız kazanabilir.
Destek: 1,1220 – 1,1180
Direnç: 1,1300 – 1,1340
*USD/JPY :
Japonya Merkez Bankası’nın (BoJ) para politikasını değiştirmemesi, Yen’dekl değer artışının hızlanmasına yol açtı. Merkez bankası kararının güvenli liman talebi ile birleşmesi ile parite 105,00 desteğini kırdı. Aşağı yönlü hareketin devamında USD/JPY 104,00 – 103,20 destek seviyelerini test edebilir. Yukarı yönlü hareketlerde ise 105,00 – 105,50 seviyeleri olası dirençler olarak öne çıkıyor. Göreceli Güç Endeksi’nin (RSI) aşırı satım bölgesinde bulunması, paritede kısa süreli tepki alımları olabileceğini gösteriyor.
Destek: 104,00 – 103,20
Direnç: 105,00 – 105,50
*GBP/USD :
Sabah saatlerinde 1,4180 seviyesinden işlem görmekte olan parite için gün sonu analizinde belirttiğimiz destek ve direnç seviyeleri geçerliliğini koruyor. İngiltere’de bugün açıklanacak Mayıs ayı perakende satışlar verisi ile İngiltere Merkez Bankası (BoE) para politikası kararı Sterlin’de hareketliliği artırabilir.
Destek: 1,4080 – 1,3800
Direnç: 1,4200 – 1,4350
*Altın ($/ons):
Sabah saatlerinde 1301 Dolar seviyesinden işlem görmekte olan Altın, FOMC toplantısı ardından yükselişini hızlandırdı. Yukarı yönlü hareketin devamında emtia 1315 – 1322 Dolar direnç seviyelerini test edebilir. Aşağı yönlü hareketlerde ise 1291 – 1280 seviyeleri olası destekler olarak öne çıkıyor. ABD’de bugün açıklanacak enflasyon verisinin önemli olacağı Altın, artan güvenli liman talebinden de olumlu etkileniyor.
Destek: 1291 - 1280
Direnç: 1315 - 1322
*Brent Petrol ($/bbl) :
ABD haftalık ham petrol stoklarının beklenenin altında azalması, Brent Petrol fiyatına olumsuz yansıdı. Sabah saatlerinde yüzde 50,0 Fibonacci düzeltme seviyesine denk gelen 48,40 Dolar desteğini test eden emtia, aşağı yönlü hareketin devamında 47,80 – 47,20 Dolar destek seviyelerini test edebilir. Yukarı yönlü hareketlerde ise 49,00 – 49,80 Dolar seviyeleri olası dirençler olarak öne çıkıyor.
Destek: 47,80 - 47,20
Direnç: 49,00 – 49,80
*USD/TL:
Sabah saatlerinde 2,9230 seviyesinden işlem görmekte olan parite için gün sonu analizinde belirttiğimiz destek ve direnç seviyeleri geçerliliğini korumakta. FOMC toplantısı ile gerileyen Dolar pariteyi baskılasa da, Brexit öncesi azalan risk iştahı Türk Lirası’nda değer kaybının sürmesine yol açabilir.
Destek: 2,9150 – 2,9000
Direnç: 2,9400 – 2,9540
*EUR/TL:
Sabah saatlerinde 3,2986 seviyesinden işlem görmekte olan parite için gün sonu analizinde belirttiğimiz destek ve direnç seviyeleri geçerliliğini koruyor. Yükseliş kanalının korunduğu EUR/TL’de bugün açıklanacak Euro Bölgesi tüketici enflasyonu verileri önemli olacak.
Destek: 3,2680 – 3,2500
Direnç: 3,3120 – 3,3500
XTB MENKUL DEĞERLER A.Ş.