IşıkFX Akşam Bülteni 17.09.2019
Ticaret Savaşlarında Ön Görüşmeler Yarın Başlayabilir!
Bugün başlayıp yarın kararların açıklanacağı FED/FOMC toplantıları öncesinde piyasaların odak noktası bir tarafta Orta Doğu’da yaşanan gelişmeler diğer tarafta ise uzunca bir süredir küresel risk olarak takip ettiğimiz ticaret savaşları ve Brexit tarafında yaşanan gelişmelere odaklanmış durumda. İlk olarak Orta Doğu’da yaşanan gelişmelere baktığımızda hafta sonunda Suudi Arabistan’a ait Petrol ve Doğalgaz şirketi Aramco’nun tesislerine Husiler tarafından bir saldırı gerçekleştirildi. ABD tarafı ise yapılan bu saldırıların İran tarafından gerçekleştirildiğini ve ateş açmaya hazır olduklarını söyledi. ABD’nin bu savaş tutumu ise piyasada yaşanan endişeleri iyice artırdı. Yaşanan bu olaylar başta petrol fiyatları olmak üzere gerek majör gerekse gelişmekte olan para birimleri üzerinde sert volatil hareketlere neden oldu. Olayların üzerinden yaklaşık olarak 3 gün geçti ve şuan için ortamın sakin olduğunu söyleyebiliriz. Ancak saldırının kimin yaptığına yönelik çalışmalar devam ediyor ve günün geri kalanında konuya yönelik gelebilecek açıklamalar tekrardan sert fiyat hareketlerine neden olabilir. Ticaret savaşları cephesinde ise ABD ile Çin’in Ekim ayında yapılacak müzakereler öncesinde bir ön görüşme yapacağına yönelik haber akışları dikkat çekti. Brexit kanadında ise sert söylemleri ile bilinen İngiltere Başbakanı Boris Johnson’ın, AB ile anlaşmalı bir ayrılık istediğine yönelik söylemleri piyasalara umut aşılıyor.
FED toplantılarında ise piyasalar her ne kadar bu toplantı da faiz indirimi beklese de CME FedWatch’e göre, bir faiz indirimi kararı çıkmayacağını öngörenlerin oranı yüzde 35’lere yükselmiş durumda. Faizlerin sabit kalma ihtimali bir kaç hafta öncesinde yaklaşık yüzde 1 civarındaydı. Ancak son zamanlarda enflasyon başta olmak üzere gelen olumlu veriler ve ticaret savaşları cephesinden gelen ılımlı açıklamalar ile birlikte bu oran yükseldi ve Dolar varlıkları bu durumdan güç buldu. Ancak asıl fiyatlamaların yarın Türkiye saati ile 21:00’da açıklanacak kararlar ve sonrasında basın toplantısı düzenleyecek olan FED Başkanı Powell sonrası oluşabileceğini düşünmekteyiz.
Küresel tarafta siyasi ve bölgesel risk unsurlarına dair gelişmeler güvenli liman ürünlerine talebi arttırırken ABD Doları da bu bağlamda güç kazandı. Keza piyasaların odak noktasında olan FED/FOMC toplantısına dair beklentiler özellikle son açıklanan ABD verileri ve Ticaret Savaşlarına dair pozitif gelişmeler sonrasında faizlerin sabit bırakılma beklentileri yüzde 1 civarından yüzde 35 civarına yükseldi. Bu durumda hafta başından bu yana satıcılı seyreden paritedeki hareketi destekler nitelikteydi. Diğer taraftan Avrupa tarafına baktığımızda ise gün içinde açıklanan Euro Bölgesi ZEW ekonomik hissiyatı beklentilerin üzerinde gerçekleşmesine rağmen Almanya ZEW mevcut koşullar endeksi 2010 Mayıs ayından bu yana en düşük seviyelere gerilemesi dikkatleri çekti. Günün devamında ise önemli bir veri akışı bulunmazken küresel risk unsurlarına dair gelebilecek haber akışları paritede hareketliliğe neden olabilir. Teknik olarak baktığımızda 1.1000 desteğine yakın seviyelerde işlem gören paritede aşağı yönlü atakların derinleşmesi halinde 1.0985, 1.0950, 1.0915 ve 1.0880 destek seviyeleri gündeme gelebilir. Şayet bu seviyelerden gelebilecek toparlanma hareketi sonrasında 1.1040, 1.1065, 1.1090 ve 1.1120 direnç seviyeleri takip edilebilir.
Suudi Arabistan’da Saudi Aramco’nun üretimine aldığı darbe sonrasında siyasi ve bölgesel risk unsurları artarken ABD ile İran arasında iplerin iyice gerilmesi piyasalarda hareketliliği arttırdı. Nitekim güvenli liman ürünlerine kaçış meydana gelirken gelişmekte olan ülke para birimlerinde değer kayıplarını beraberinde getirdi. Bu arada FED/FOMC toplantısı bugün başlarken, yarın akşam saatlerinde toplantı kararları açıklanacak ancak bunun öncesinde geçtiğimiz haftalarda faizleri sabit bırakma ihtimali yüzde 1 civarındayken; enflasyon gibi bazı ABD verilerinin iyi gelmesi ve Ticaret Savaşları konusunun çözüme kavuşabileceğine yönelik umutlar ile bu oran yüzde 35 civarına yükseldi. Bu durumda hafta başına güçlü başlayan Dolar varlıkları için destek oldu. Günün devamında önemli bir veri akışı bulunmazken küresel risk unsurlarından Ticaret Savaşları, İran Nükleer anlaşması ve Suudi Arabistan merkezli yaşanabilecek gelişmelerin yanı sıra yurt içinde jeopolitik ve siyasi risk unsurlarına dair gelebilecek haber akışları kur tarafında hareketliliğin artmasına neden olabilir. Teknik olarak baktığımızda ise 5.7000 desteğinin üzerinde işlem gören kur da yukarı yönlü atakların hız kazanması durumunda 5.7500, 5.7850, 5.8225 ve 5.8500 direnç seviyeleri takip edilebilir. Ancak satış yönlü işlemlerin derinleşmesi halinde ise bu defa tekrar 5.6825, 5.6500, 5.6275 ve 5.5950 destek seviyeleri gündeme gelebilir.
Geçtiğimiz günlerde küresek risk unsurlarının etkisiyle birlikte güç kazanan Dolar varlıkları paritedeki yukarı yönlü atakları sınırladı. Keza İngiltere cephesinde son zamanlarda Brexit eksenli gelişmeler pozitif eğilimde devam ederken, anlaşmasız Brexit ihtimallerinin zayıflaması Pound tarafına pozitif yansıdı. Ve uzun zaman sonra 1.2500 seviyeleri test edildi. Nitekim gün içinde açıklanan Almanya ZEW raporunda da anlaşmasız Brexit’ten kaçınmak için hala umut olduğuna yönelik ifadeler bu bağlamda gelişen pozitif eğilimi desteklemekte. Ancak küresel tarafta yaşanan gelişmelerle birlikte yarın akşam gerçekleşecek FED/FOMC toplantısına dair faiz indirim ihtimallerinin de zayıflaması bu anlamda Dolar varlıklarına güç kazandırırken paritedeki yukarı yönlü ataklar baskılandı. Günün devamında ise önemli bir veri akışı bulunmazken küresek risk unsurlarından Brexit, Ticaret Savaşları, İran Nükleer Anlaşması gibi konulara dair gelebilecek haber akışları parite fiyatlamalarında belirleyici unsur olarak karşımıza çıkabilir. Teknik olarak olarak ise gün içinde yaşanacak geri çekilmelerde 1.2400, 1.2375, 1.2340 ve 1.2300 destekleri takip edilebilir. Alış yönlü işlemlerde ise 1.2455, 1.2480, 1.2520 ve 1.2560 dirençleri takip edilebilir.
Dün emtiada yaşanan volatil hareketler sonrası, bugün de dikkatler; Suudi Arabistan’daki Aramco tesislerine hafta sonunda yapılan saldırılara dair haber akışlarındaydı. Suçlamaların odağındaki İran’ın, Dini Lideri Ali Hamaney: Nükleer Anlaşma’ya tekrar dönülmediği sürece, ABD ile herhangi bir görüşme yapmayacaklarını söyleyerek ortamı gererken, bazı üst düzey Suudi Yetkili’nin: Ciddi bir tahribat ile karşı karşıya oldukları ve onarımın haftalar, hatta aylar alabileceğine dair açıklamalarının gündemde kalmaya devam etmesi ve Aramco’nun bazı müşterilerine: Ekim ayı sevkiyatlarının gecikebileceğini bildirdiğine dair haber akışları da sabah saatlerinde yeniden oluşan yukarı yönlü atakları tetikledi. Diğer bazı OPEC üyelerinden gelen üretim sorunu olmayacağına dair sinyaller ise yukarı yönlü hareketleri sınırlayan unsurlardandı. Günün kalanında da bu konuya dair gelişmeler ve önemli üreticilerden gelebilecek açıklamalar kritik olmaya devam edecek. Ayrıca, küresel risk unsurlarına dair haber akışları ve gün sonuna yakın açıklanacak olan API stokları da oynaklıklara neden olabilir. Teknik olarak yukarı yönlü atakların devamında 70 direncinin kritik olduğunu söylebiliriz. Zira bu noktanın kırılması 75 ana direncini hedef haline getirebilir. Aşağı tarafta ise 65 noktasının kritik olduğunu ve bu noktanın kırılması halinde ise geri çekilmelerin artabileceğini düşünmekteyiz.
ONS ALTIN
Hafta sonunda Suudi Arabistan’daki Aramco tesislerine yapılan saldırının etkisiyle ile dün oynaklık görülen Değerli Metal’de, bugün ise daha sığ işlemler görülmekte. Yine, tansiyonu yükseltecek açıklamalar ile zaman zaman yukarı yönlü kısmi ataklar oluşsa da; gerek Almanya ve Çin gibi bazı ülkelere dair resesyon endişelerinin canlı oluşu, gerekse de yarın açıklanacak olan FED/FOMC kararlarına yönelik olarak faiz indirim ihtimallerinin son zamanlarda azalış göstermesi ise baskı unsuru olarak karşımıza çıkarak emtiada sıkışıklığa neden olmakta. Bu bağlamda, günün kalanında da; gerek küresel ve lokal risklerin durumunu, gerekse FED başta olmak üzere bu hafta kararlarını açıklayacak olan majör merkez bankalarına dair öngörüleri takipte olmaya devam edeceğiz. Özellikle de FED’in yarın akşam açıklayacağı FOMC karar metnindeki faiz ve politika adımlarına dair beklentiler yüksek volatiliteye neden olabilir. Teknik olarak Değerli Metal’in alış yönlü işlemlerine devam edebilmesi için 1500 noktası üzerinde kalıcılık sağlaması önemli. Zira bu durumun sağlanması halinde alış yönlü işlemler hızlanabilir ve 1506, 1510, 1515 ve 1522 dirençleri takip edilebilir. 1500 altında ise 1497, 1494, 1490 ve 1485 destekleri takip edilebilir. 1500’in kırılması halinde ise satış yönlü işlemlerin artabileceğini düşünmekteyiz.
