- 2021 üçüncü çeyrek raporunu 21 Ekim Perşembe günü piyasa kapanışının ardından yayınlayacak
- Gelir Beklentisi: 1,1 milyar dolar
- Hisse Başına Kar Beklentisi: 0,08 dolar
Snap (NYSE:SNAP) 21 Ekim Perşembe günü son kazanç raporunu yayınladığında, yatırımcılar fotoğraf paylaşım uygulamasının, geçtiğimiz yıl içinde hissede güçlü bir ralliye yol açan müthiş kullanıcı büyümesine odaklanacak.
Silinen mesajlar yollamak ve video içerik izlemek için kullanılan mobil uygulama Snapchat, ikinci çeyrekte günlük 293 milyon aktif kullanıcıya sahipti. 30 Eylül'le tamamlanan çeyrek için, şirket günlük aktif kullanıcı sayısının 301 milyona tırmanmasını ve gelirin %58 ila %60 arasında büyümesini öngörüyor.
Buna kıyasla, Twitter (NYSE:TWTR) ikinci çeyrekte günlük 206 milyon aktif kullanıcı açıklamıştı.
Yalnızca birkaç yıl önce, genç kitleyi kendisine çekmek adına Snap'in sahip olduğu neredeyse her özelliği kopyalayan Facebook (NASDAQ:FB) gibi sosyal medya devleriyle rekabet etmekte zorlandığı düşünülürse, Snap'in performansı oldukça etkileyici.
Bu geri dönüş Snap hisselerinde devasa bir ralliyi tetikledi ve hisseler bu yıl %50'nin üzerinde yükselerek, son bir yıldaki ralliyi %170'e taşıdı.
Her şirketin, evlerinden çıkamayan tüketicilere ulaşmak adına sosyal medya platformlarına yönelmesiyle birlikte yükselen reklam gelirleri sayesinde, COVID-19 salgını da platformdaki kullanıcı sayısındaki artışta önemli bir rol oynadı. CEO Evan Spiegel ve takımı, trafikteki bu artışı başarılı bir şekilde uygulamanın reklamcılar için cazibesini artırmakta kullandı. İkinci çeyrekte satışlar bir yıl önce aynı döneme göre iki katın üzerinde artarak, 982,1 milyon dolara ulaştı.
Investing.com'un anketine katılan analistlerin çoğunluğu hisse için hala "yüksek performans" derecesi veriyor ve 12 aylık konsensüs fiyat hedefi, mevcut seviyeden yaklaşık %13'lük bir artışa işaret ediyor. Snap dünü 76,43 dolarda kapattı.
Grafik: Investing.com
%50'lik Gelir Büyümesi
Bu pozitif tahminler, analistlerin şirketin kullanıcılara zenginleştirilmiş gerçeklik araçları sunan Arcadia stüdyosu ve uluslararası pazarlara genişleme yoluyla büyümeyi güçlendirme stratejisine inandıklarını gösteriyor.
Sosyal medya şirketi, kullanıcıların ürünleri sanal olarak denemelerine imkan sunan Arcadia zenginleştirilmiş gerçeklik araçlarının reklamcılar tarafından giderek daha çok benimsenmesiyle birlikte birkaç bıl boyunca %50 veya daha yüksek bir gelir büyümesi kaydedebileceğini öngörüyor. Küresel cephede, şirket daha çok yerel içerik üretiyor, bölgesel pazarlama çalışmalarına yatırım yapıyor ve ürünler için daha çok dil desteği sunuyor.
Bununla birlikte, salgın dönemindeki olağanüstü trafik artışının ardından şirket kullanıcı büyümesinde bir miktar yavaşlama görebilir. Yatırımcılar için en önemli soru, salgın sonrası ortamın bu yüksek değerleme seviyelerini haklı çıkarıp çıkarmayacağı. Salgın döneminde birçok yeni şirket Snap üzerinden ilk kez reklam verdiği için, büyümede de bir miktar yavaşlamaya tanık olunabilir.
Sosyal medya şirketleri için belirsizlik yaratan bir diğer tehdit de, Apple'ın (NASDAQ:AAPL) son yazılım güncellemesiyle birlikte artık iPhone kullanıcılarına her uygulama için reklam amacıyla takip edilmeyi isteyip istemediklerini sormaya başlaması.
Snap Temmuz ayında kullanıcılarının endüstrinin sunduğu ortalamalara kıyasla takip edilmeyi daha çok tercih ettiğini, ancak bu uygulamanın tam etkilerinin üçüncü çeyrek ya da sonrasına kadar görülmeyeceğini söyledi.
Sonuç
Snap'in son çeyreklik raporunun kullanıcı tabanında ve satışlarda büyümenin devam ettiğini göstermesi muhtemel. Şirketin kilit stratejik hamleleri ve genç bir kitleye hitap etmesi, kendisini sosyal medya dünyasının nadir, sonradan parlayan bir başarı hikayesi haline getirdi. Bize göre bu süreç hala devam edebilir ve rapor sonrasında görülebilecek herhangi bir zayıflık, bir alım fırsatı olarak görülmeli.