Tarım dışı beklentilerin çok üzerinde
ABD’de bugün açıklanan Temmuz ayı istihdam göstergelerinin piyasa adına olumlu bir görüntü çizdiğini söyleyebiliriz. Piyasa beklentilerinin 180 bin kişi olduğu tarım dışı istihdam, beklentilerin bir hayli üzerinde 255 bin kişi olarak açıklandı. Haziran ayındaki 287 binlik rakamın ise 292 bin kişiye revize edildiğini görüyoruz. İşsizlik oranı ise yüzde 4.8’lik beklentinin bir puan üzerinde yüzde 4.9 olarak açıklandı. Ortalama saatlik kazançlara baktığımızda verinin aylık bazda yüzde 0.3, yıllık bazda ise yüzde 2.6’lık artış kaydettiğini görüyoruz. İşgücüne katılım oranı ise yüzde 62.7’den 62.8’e yükseldi.
İkinci çeyrek büyüme rakamları kötü gelse de, Mayıs ayındaki 11 binlik rakamın ardından son iki aydır yakalanılan ivme piyasalarda, Fed’in bu yıl içerisinde faiz artırımına gideceği yönündeki beklentileri kuvvetlendirdi. Eylül ayı faiz artırım ihtimalleri yüzde 9.0’dan yüzde 18’e, Aralık ayı ihtimalleri ise yüzde 29’dan yüzde 37’ye yükseldi.
Moody’s’in not kararı bekleniyor
Yurt içinde ise son derece önemli bir gün bizi bekliyor. Kredi derecelendirme kuruluşu Moody’s bugün, Türkiye’nin ülke notunu açıklayacak. Darbe girişimi sonrası S&P acele bir kararla Türkiye’nin kredi notunu ‘yatırım yapılamaz’ seviyesine çekerken, Fitch ve Moody’s kredi notunu değerlendirmeye alma kararı vermişti. İki kuruluşun da mevcut Türkiye notu ‘yatırım yapılabilir’ seviyesinde bulunuyor. Moody’s’in bugünkü kararının not indirimi şeklinde olması Türk varlıklarında değer kaybına sebep olabilir ve özellikle kurlarda yükseliş görülebilir. Fakat piyasa beklentilerine baktığımızda not görünümünde değişime gidilmeyeceği yönünde beklentinin olduğunu görüyoruz. Beklentilere paralel bir şekilde değişikliğe gidilmemesi halinde ise TL tarafında değer kazanımı görebiliriz. Karar sonrası yapılacak açıklamalar da son derece önemli olacak. Diğer kredi derecelendirme kuruluşu Fitch ise Türkiye’nin kredi notunu negatif izlemeye aldığını ve değerlendirmeyi 19 Ağustos’ta yapacağını bildirmişti.
Euro Bölgesi’nde geçen hafta sonu gerçekleştirilen stres testi sonuçlarının İtalyan bankaları için sorun sinyali vermesi, İtalya MB’nı harekete geçirdi. Banka Başkanı İgnazio Visco, Kasım ayındaki gözden geçirmenin ardından İtalyan bankalarından daha fazla sermaye artırımı talep edileceğini ya da bankalardan yönetim iyileştirmesine yönelik adımlar beklediğini açıkladı. Visco, Monte Paschi’nin kurtarılması planın zorlu olduğunu fakat uygun şartların oluştuğunu ve bankalara kamu yardımı yapılmasının akıllıca olacağını ifade etti. Paritede ise tarım dışı istihdam rakamı sonrası başlayan satış hareketinin hızını artırdığını görüyoruz. 1.1050 desteği hareketin devamında geçilirse 1.1020 ve 1.1000 seviyeleri görülebilir. Yükseliş için ise öncelikle 1.1100’in üzerinde kalınması gerekiyor.
Türkiye için son derece kritik bir gün. Kredi derecelendirme kuruluşu Moody’s bugün piyasalar kapandıktan sonra Türkiye kararını açıklayacak. Kuruluş 18 Temmuz’da bir bilgilendirme notu yayımlayarak Türkiye’nin kredi notunu negatif izlemeye aldığını, karara gerekçe olarak ise “başarısız darbe girişiminin ekonomik büyüme, politika yapıcı kurumlar, dış tamponlar üzerindeki orta vadeli etkilerini değerlendirme ihtiyacı” gösterilmişti. Moody’s iletişim stratejisti bugün yaptığı açıklamada, kararın rutin bir değerlendirme olabileceğini, kredi notunda değişiklik yerine beklenebileceği mesajını verdi. Fakat not indirimi ihtimali tamamen dışlanmış değil. Kararın ülkemiz adına olumsuz olması Türk varlıklarından çıkışları beraberinde getirebilir. Kurda tarım dışı sonrası başlayan yükseliş 3.0100 seviyesinin üzerinde devam ediyor. 3.0200 direnci kırılırsa 3.0270 ve 3.0320 seviyeleri görülebilir. Satış baskısının hacmini artırması için ise 3.0100 seviyesinin aşağı yönlü geçilmesi gerekiyor. 3.0060 ve 3.0000 aşağıdaki önemli destekler.
İngiltere MB dün gerçekleştirdiği toplantının ardından politika faizinde 0.25 baz puanlık indirim, varlık alım programında ise 60 milyar sterlinlik artışa gitme kararı almıştı. Bugün Banka Başkan Yardımcısı Ben Broadbent, büyümenin beklentilerin üzerine çıkmaması durumunda bu yıl içerisinde yeni bir faiz indirimi yapılabileceğinin mesajını verdi. Broadbent, referandumun İngiltere ekonomisine verdiği zararı ölçmek için istihdam piyasasının yakından izlendiğini, para ve maliye politikalarının bu şoku hafifletmek adına etkisinin sınırlı olacağını ifade etti. Pariteye bakacak olursak tarım dışı istihdam verisinin beklentilerin bir hayli üzerinde gelmesi ile sert satışın geldiğini görüyoruz. 1.3000 şu an için kuvvetli destek konumunda. Bu seviyenin aşağı yönlü geçilmesi ile 1.2900 ve 1.2860 seviyelerine doğru hareket devam edebilir. Yükselişlerde ise 1.3140 geçilirse 1.3175 hedeflenebilir.
BRENT PETROL
Petrol fiyatlarında haftanın son işlem günü hafif alıcılı bir görüntü ile devam ediyor. Hafta boyunca değer kaybeden varil fiyatı, ABD tarafında benzin stoklarındaki azalışın ardından iki gündür tekrardan yükselme eğilimine girdi. Bugünün önemli gelişmesi ise Rusya Enerji Bakanı Aleksandre Novak’ın açıklamalarıydı. Rus Bakan, OPEC ve Venezuela’dan toplantı yapılmasına dair herhangi bir çağrı almadıklarını bildirdi. Venezuaela Petrol Bakanı OPEC Genel Sekreteri ile yaptığı görüşmenin ardından petrol fiyatlarını artıracak önlemler alınması isteğini bildirmiş fakat şimdiye kadar diğer ülkelerden bu yönde bir açıklama gelmemişti. ABD tarafında ise Baker Hughes sondaj kuyusu rakamları takip edilecek. Ülkede faaliyette olan sondaj kuyusu sayısı son 9 haftadır yükselişe geçerek 374’e ulaşmıştı. Rakamın bu haftada da yükselmesi bekleniyor. Teknik olarak ise 44.50-44.70 aralığının kısa vadeli düşüş trendinin devam açısından son derece önemli olduğunu söyleyebiliriz. Bu seviyenin üzerinde kalıcılık sağlanırsa yeni haftada da alıcılı seyir hızını artırabilir ve 45-46 dolar seviyelerine doğru yükselişler görülebilir. 44.50-44.70 aralığının geçilmemesi ise yeni satış hareketini başlatabilir ve 43.50-43.00 dolar seviyelerine doğru dönüş görülebilir.
Gün boyu sakin bir seyir izleyen değerli metal, ABD tarım dışı istihdam verisinin açıklanmasıyla hareketliliğini artırdı. İstihdam verisinin beklentilerin çok üzerinde 255 bin olarak gelmesi ve saatlik kazançlardaki artışla birlikte değerli metalde 1341,50 seviyesini test etti. İstihdam verisinin etkisiyle değerli metalde geri çekilmenin akşam saatlerinde de devam ettiğini görebiliriz. Teknik olarak ise ilk tepkiyle birlikte 1340 seviyesine kadar geri çekilen altın bu seviyede kalıcı olmakta zorlanıyor. 1340’ın altında kalıcılık sağlanması durumunda geri çekilmenin bir sonraki hedefi 1336-1330 seviyeleri olabilir. Gelecek toparlanmalarda ise 1351 ilk direnç seviyesi olurken, bu seviyenin aşılması durumunda değerli metalin bir sonraki durağı 1355 dolar direnç seviyesi olabilir. Haftalık kapanışın ise 1360 doların üzerinde veya altında olması altının önümüzdeki haftaki yönünde belirleyici olacak.
Analizlerimizi sürekli takip etmek için buradan kayıt oluşturabilirsiniz
www.isikfx.com