Brexit Müzakerelerinin Yeni Turu Başlıyor!
Dün yurt içi tarafta açıklanan Ocak ayı enflasyon rakamlarında; aylık TÜFE yüzde 1.02, aylık ÜFE ise yüzde 0.99 oranında artış gösterdi. Ancak baz etkisinden dolayı her iki verinin senelik gerçekleşmeleri önceki aya göre azalış gösterdi. Buna göre senelik Tüketici Fiyat Endeksi yüzde 10.35 düzeyine gerilerken, senelik Üretici Fiyat Endeksi ise yüzde 12.14 oldu. Euro Bölgesi’nde açıklanan verilerden; Fransa Hizmet ve Bileşik PMI’ları beklenti altında kalırken, Almanya Hizmet ve Bileşik PMI’ları ise tahminlerin üzerindeydi. Bölge genelinin Hizmet ve Bileşik PMI’ları da öngörülerin üzerinde gelirken, Perakende Satışlar tahminlere paralel, Sentix Güven Endeksi ise beklenti altında kaldı. ABD’de takip edilen Hizmet PMI’larından; Markit verisi beklenti altındayken, ISM datası ise tahminlerin üzerindeydi. İngiltere’de açıklanan Hizmet PMI’ı öngörünün altında gerçekleşirken, Brexit konusunda gelen açıklamalar takip edildi. Uluslararası kredi ve derecelendirme kuruluşu Standard And Poor’s ‘un yayınladığı raporda: Avrupa Birliği’nin, Brexit müzakerelerinde sağlam kalmaya devam edeceği belirtilirken, düzensiz Brexit’in İngiltere’nin ülke kredi notları üzerindeki aşağı yönlü baskıyı yenileyeceği vurgulandı. Avrupa Birliği Komisyonu Baş Müzakerecisi Michael Barnier: “İngiltere, AB’nin kırmızı çizgilerine saygı duymalı” derken, müzakerelerde kaybedecekleri bir dakikalarının bile olmadığını belirtti. Bugün başlayacak müzakerelerin yeni turu için Michael Barnier ve David Davis bir araya gelecek. Dün akşam ayrıca Avrupa Merkez Bankası Başkanı Mario Draghi’nin açıklamaları da takip edildi. Draghi, Euro Bölgesi ekonomisinin kesin olarak genişlediğini vurgularken, fiyat istikrarı hedeflerine bağlı kalmayı sürdürdüklerini ve hedefe doğru ilerleme olduğundan emin olduğunu belirtti. Bu arada SP500, WS30(DowJones), DAX30 vb endeks türevlerinde işlem yapan yatırımcılarımız için de şunu söyleyebiliriz ki; başta ABD ve Euro Bölgesi’nde olmak üzere majör ekonomilerde eflasyonist toparlanma beklentilerinin artması daha fazla faiz artırımı getireceği beklentisi ile tahvillerde yaşanan volatilite, endekslerde olumsuz etkilere neden oldu. Bugün gerek tahvil tarafındaki gelişmeleri, gerekse yine Merkez Bankası yetkililerinden gelebilecek açıklamaları dikkatle takip etmek gerekecektir. Bugün açıklanacak ekonomik veriler ise; 2017 Aralık ayı Almanya Fabrika Siparişleri, 2017 Aralık ayı ABD Ticaret Dengesi ve JOLTS(İş İmkanları ve Personel Değişim Oranı) olacak. Verilerin yanı sıra fiyatlamalara etki edebilecek düzeyde önemli olabilecek haber akışları da takip edilecek. Bundesbank(Almanya Merkez Bankası) Başkanı Jens Weidmann ve Saint Louis FED Başkanı James Bullard’ın açıklamaları bunlardan iki tanesi olarak karşımıza çıkmakta. Yine Almanya’da henüz tam olarak anlaşma sağlanmayan koalisyon görüşmeleri, ABD’de Başkan Trump’a yönelik FBI soruşturmaları ve hükümetin bir kez daha kapatılma riski, yurt içi tarafta ise ABD’de devam eden davanın bugün görülecek duruşması ve Suriye ekseninde yaşanan jeopolitik riskler de önemle izlenmeli.
EURUSD
Dün Euro Bölgesi ve Almanya’da açıklanan Hizmet ve Bileşik PMI’ları beklentilerin üzerinde sonuçlanırken, Euro Bölgesi Perakende Satışlar verileri tahminlere paralel olarak gerçekleşti. Öte yandan Avrupa Merkez Bankası Mario Draghi akşam saatlerinde yaptığı açıklamalarda Euro Bölgesi’nin büyümeye devam ettiğini söylerken enflasyon ve fiyat istikrarı konusunda hedeflerine doğru şekilde ilerlediklerini beyan etti. Almanya Koalisyon görüşmelerinde ise son günlere yaklaşılırken tarafların göç politikası sonrası Avrupa bölümüne ilişkin konularda da anlaşma sağlandığı belirtildi. ABD tarafına baktığımızda dün Tedarik Yönetim Enstitüsü tarafından açıklanan İmalat Dışı İstihdam 61.6 ile flaş bir rakama imza atarken, İmalat Dışı PMI’ı 59.9 ile öngörülerin üzerinde açıklandı. Markit tarafından açıklanan Bileşik ve Hizmet PMI rakamları ise beklentileri karşılayamadı. Ayrıca yeni FED Başkanı Jerome Powell; FED'in finansal istikrar konusunda tetikde olmaya devam edeceğini söylerken, ekonomideki büyümenin fiyat istikrarını destekleyeceğini söyledi. Bugüne baktığımızda Almanya koalisyon görüşmelerinin yanı sıra Almanya Merkez Bankası Başkanı Jens Weidmann ve St. Louis FED Başkanı James Bullard’ın açıklamaları önemli olabilir. Veri akışı bakımından da ABD’den gelecek Ticaret Dengesi ve İş İmkanları ve Personel Değişim Oranı dataları takip edilecek. Teknik olarak baktığımızda 1.2360 desteğinin hemen üzerinde fiyatlanan paritede, bu seviyenin de altına inilmesi halinde 1.2335, 1.2305 ve 1.2285 destekleri takip edilebilir. 1.2360 üzeri kalıcılıkta olası yukarı yönlü ataklarda ise izlenebilecek dirençlerimiz 1.2395, 1.2415 ve 1.2450 seviyelerinde bulunmakta.
USDTRY
Dün, yurt içi tarafta Ocak ayı enflasyon verileri takip edildi. Manşet enflasyon(Tüketici Fiyat Endeksi) Ocak’ta yüzde 1.02 artış gösterirken, senelik gerçekleşme ise baz etkisinden ötürü yüzde 11.92’den yüzde 10.35’e geriledi. Her ne kadar manşet rakamlar kadar piyasaca önemsenmese de ileriye dönük etkileri açısından izlenen YİÜFE(Yurt içi Üretici Fiyat Endeksi) de aylık yüzde 0.99’luk artış görülmesine karşın senelik gerçekleşme yüzde 12.14’e geriledi. Veriler sonrası uluslararası kurumlardan uyarı niteliğinde açıklamalar gelirken, Başbakan Yardımcısı Mehmet Şimşek ise yapısal reformlar ile desteklenerek enflasyonun kısa sürede tek haneli rakamlara indirileceğini belirtti. ABD tarafında ise dün, Hizmet ve Bileşik PMI verileri takip edildi. Markit Hizmet ve Bileşik PMI’ları tahminlerin altında kalırken, ISM(Kaynak yönetim Enstitüsü) tarafından açıklanan Hizmet PMI’ı ise öngörünün üzerindeydi. Bugün ABD’de 2017 Aralık ayı İş İmkanları ve Personel Değişim Oranı(JOLTS) ve Ticaret Dengesi dataları ve St.Louis FED Başkanı James Bullard’ın açıklamaları izlenecekken, yurt içi tarafta ise önem arz eden bir veri açıklanmayacak. Bunun yanı sıra her iki ekonomiden gelebilecek haber akışları ve teknik fiyatlamalar da ön plana çıkabilir. Bu bağlamda teknik olarak; yaklaşık 2,5 aydır devam eden düşüş kanalını ana figür olarak takibe devam etmekteyiz. Ancak, son iki günde yaşanan yükselişler sonrası şuan için kanal üst bandına yaklaşılmış durumda. Bu kapsamda bugün görülebilecek yukarı yönlü hareketlerde 3.7975 ve 3.8050 dirençleri dikkatle takip edilmeli. Özellikle 3.8050 üzeri kalıcılık yeni bir yükseliş trendinin oluşumuna neden olabilir. Diğer yandan şuan 3.7860 desteğine yakın fiyatlanan kur’da bugün kanal içi kalıcılıkla görülebilecek geri çekilmelerde ise izlenebilecek destekler 3.7800, 3.7725 ve 3.7690 seviyelerinde bulunmakta.
GBPUSD
Dün ABD’de Markit tarafından açıklanan Bileşik ve Hizmet PMI’larının (Satın Alma Müdürleri Endeksi) beklentilerin altında kaldığı görüldü. Tedarik Yönetim Enstitüsü (ISM) tarafından açıklanan verilere baktığımızda İmalat Dışı İstihdam 61.6 ile uzun yıllar sonra en iyi gerçekleşmesini yaşarken, İmalat Dışı Satın Alma PMI’ı da beklentilerin üzerinde gerçekleşti. Haber akışına baktığımızda yeni FED Başkanı Jerome Powell: FED'in finansal istikrar konusunda tetikde olmaya devam edeceğini söylerken, ekonomideki büyümenin fiyat istikrarını destekleyeceğini söyledi. İngiltere tarafında ise dün açıklanan Hizmet Satın Alma PMI’ı beklentilerin altında kaldı. Öte yandan Pound tarafında ise; Uluslararası Kredi ve Derecelendirme kuruluşu olan Standart And Poor’s ’un düzensiz bir Brexit’in İngiltere’nin ülke kredi notları üzerindeki aşağı yönlü baskıyı devam ettirebileceğine dair yayınladığı rapor, gündemde önemli maddeler arasında yer aldı. Avrupa Birliği Baş Müzakerecisi Michael Barnier ise bugün İngiltere Brexit Bakanı David Davis ile başlayacağı Brexit müzakerelerinin yeni turu öncesinde; Avrupa Birliği’nin kırmızı çizgilerine İngiltere’nin saygı duyması gerektiğini söylerken, Brexit müzakerelerinde kaybedecek dakikalarının olmadığını belirtti. Bugünkü ekonomik takvime bakacak olursak ABD’den Ticaret Dengesi, İş İmkanları ve Personel Değişim Oranı datalarının yanı sıra St. Louis FED başkanı James Bullard’ın açıklamaları takip edilecek. İngiltere tarafında ise önemli bir veri akışı bulunmamakta. Teknik olarak baktığımızda yaklaşık 40 gün önce oluşan yükselen kanalın kırıldığını görüyoruz. Şuan için 1.3945 destek bölgesine yakın fiyatlama gördüğümüz paritede, bu seviyenin de altına inilmesi halinde sırasıyla 1.3915, 1.3900 ve 1.3875 destekleri takip edilebilir. 1.3945 üzeri kalıcılıkta görülebilecek yukarı yönlü tepkilerde ise izlenebilecek ilk dirençlerimiz 1.3960, 1.4020 ve 1.4050 seviyelerinde bulunmakta.
BRENT PETROL
Dün açıklamalarda bulunan İran Petrol Bakanı Zanganeh, Haziran ayında yapılacak istişare toplantısında OPEC’in global üretimi azaltmaya son vermesi halinde ülkesinin ham petrol üretimini hızla artıracağını söyledi. Dünya’nın önemli petrol üreticilerinden Suudi Arabistan ise, Mart ayı satış fiyatlarında bölgelere göre farklı miktarlarda indirime gitti. Diğer yandan ABD’nin, Dünya’nın en büyük rezervlerinin sahibi olan Venezuela’ya ithalat yasağı getireceği basın yayın organlarında yeniden yer bulmakta. Hatırlanacağı gibi geçtiğimiz Cuma günü açıklamalarda bulunan ABD Dış İşleri Bakanı Rex Tillerson, Venezuela’da darbe olabileceğini ileri sürmüştü. Yarınki ekonomik veriler öncesinde bugün; başkaca önemli petrol üreticisi ülkelerden ve uluslararası kurumlardan gelebilecek ekstra açıklamalar ve teknik fiyatlamalar izlenecek. Teknik olarak baktığımızda; kısa vadeli görünümde yaklaşık olarak iki aydır devam eden yükselen kanalın kırıldığı gözlemlenmekte. Ana figür olarak yeniden Haziran 2017’den başlayan yükselen kanalı takip etmekteyiz. Bu kapsamda şuan için 66.85 desteğine yakın fiyatlanan emtia’da düşüş hareketinin devamı halinde 66.45, 66.30 ve 65.80 destekleri takip edilebilir. Bugün görülebilecek yukarı yönlü ataklarda ise izlenebilecek dirençlerimiz 67.45, 67.85 ve 68.25 seviyelerinde bulunmakta.
ONS ALTIN
Dün ABD'de; Markit tarafından açıklanan Hizmet PMI'ı 53.7 beklentilerine karşın 53.3 gelirken, 53.8 olarak tahmin edilen Bileşik PMI'ı ise öngörülere paralel şekilde gerçekleşti. Tedarik Yönetim Enstitüsü (ISM) tarafından açıklanan verilere baktığımızda İmalat Dışı İstihdam 61.6 ile tarihin zirvesini yaşarken 56.5 olarak beklenen İmalat Dışı PMI verisi tahminlerin üzerinde 59.9 olarak sonuçlandı. Haber akışına baktığımızda FED Başkanı Jerome Powell; FED'in finansal istikrar konusunda tetikde olmaya devam edeceğini söylerken ekonomideki büyümenin fiyat istikrarını destekleyeceğini söyledi. Uluslararası Kredi Derecelendirme Kuruluşu Moody’s ise ABD’nin Federal Hükümet borçlanma tavanının artırılmasını beklediklerini vurgularken, hükümetin borç geri ödeme yükümlülüklerinin tam bir şekilde yerine getirmeye devam edeceklerini beyan etti. ABD 10 yıllık tahvil getirileri ise dün 2.88 seviyelerini gördükten sonra şuan 2.70 seviyesinin altına geriledi. Borsa endekslerinde yaşanan düşüşler ile güvenli liman algısı nedeniyle alımların geldiği Ons için bugün de gelişmeler takip edilecek. Ayrıca bugün, St. Louis FED Başkanı James Bullard’ın açıklamalarının yanı sıra, ABD’den gelecek Ticaret Dengesi ve İş İmkanları ve Personel Değişim Oranı verileri de izlenecek. Teknik olarak yaklaşık 2 ay önce oluşan yükselen kanalın altına inilmesi sonrası son iki günde yukarı yönlü hareketlerle 1346 direncinin test edildiği görüldü. Bu seviye oldukça kritik olup, geçilmesi halinde 1350, 1352 ve 1357 dirençleri takip edilebilir. 1346 altı kalıcılıkta görülebilecek geri çekilmelerde ise izlenebilecek önemli destekler 1342, 1339 ve 1333 seviyelerinde bulunmakta.
