Ertem: 2018’de TL Değer Kazanacak!
Japonya Merkez Bankası(BOJ)’ndan yapılan açıklamada bazı yönetim kurulu üyelerinin faiz oranlarının artırılması ve ya borsa yatırım fonu alımlarının azaltılmasının tartışılması çağrısı yaptığı belirtilirken, Ancak, Ocak ayında varlık alımını mevcut miktarda sürdürmenin planlandığı bildirildi. Cumhurbaşkanı Başdanışmanı Cemil Ertem 2018’de Dolar ve Euro’nun kaygı verici para birimleri olacağını ve TL’nin değer kazanacağını söylerken, kurlarda ani fiyat hareketleri beklemediğini de belirtti. Boston FED Başkanı Eric Rosengren ise, finansal yatırımlarda yüksek getiri arayışlarının başlamasından endişe ettiklerini ve 2018’in ilginç bir yıl olmasını beklediklerini söyledi. Bugün açıklanan verilerden İngiltere BBA Mortgage Onayları beklenti altında gelirken, ABD verilerinden Devam Eden İşsizlik Maaşı Başvuruları, Haftalık İşsizlik Maaşı Başvuruları ve Ticaret Dengesi’nin hiç biri beklentileri karşılayamadı. Günün geri kalanında Ham Petrol(WTI&BRENT) yatırımcıları için EIA(Enerji Bilgi İdaresi) stokları ve ABD üretim rakamları takip edilecek. Bugün ayrıca takip edilen haber akışlarında ABD Dış İşleri Bakanı Rex Tillerson ve Rusya Dış İşleri Bakanı Sergey Lavrov’un Kuzey Kore konusuna diplomatik çözüm arayışlarının devam etmesinde anlaştıkları bildirildi. Yine geçtiğimiz hafta Birleşmiş Milletler Güvenlik Konseyi’nde K.Kore’ye yönelik yaptırım uygulanması kararının alınması sonrası bu ülke ile ilişkilerinin yoğunluğu nedeniyle gözlerin çevrildiği Çin’den gelen açıklamada ise, yaptırımların delinmesinin söz konusu olmadığı belirtildi. Diğer yandan yurtiçi taraftan ise bülten yazıldığı sırada ABD ile yaşanan vize probleminin çözülmeye yakın olduğuna dair ajanslara düşen haberler takip edildi. Konunun netlik kazanması ile TL varlıklarında hareketlilik artabilir.
ABD’de açıklanan Mal Ticaret Dengesi -67 Milyar 600 Milyon beklentisine karşın 69 Milyar 680 Milyon açık ile öngörülerden kötü gelirken, 240 Bin olarak tahmin edilen İşsizlik Haklarından Yararlanma Başvuruları da 245 Bin ile beklentiden daha kötüydü. Almanya siyasi kriziyle ilgili söylentiler devam ederken, dün daha önce Sosyal Demokrat Parti’nin (SPD) genel başkanlığını yapmış olan Almanya Dışişleri Bakanı Sigmar Gabriel, partisinin koalisyon şartlarını açıkladı. Gabriel, Avrupa Birliği ve sağlık reformları üzerinde reform yapılmasını gerektiğini belirtti. Ayrıca “Başbakanlık, AB reformlarıyla ilgili önerileri geri çevirmeye devam ettiği müddetçe Birlik partileri ile koalisyon kurmayız" dedi. Bu açıklamalar sonrası gözler CDU/CSU üyelerinden gelecek açıklamalara çevrildi. ABD tarafında ise Boston FED Başkanı Eric Rosengren ‘’Finansal yatırımlarda yüksek getiri arayışlarının başlamasından endişe ettiğini ve 2018’de düşük faizler nedeniyle oluşan finansal istikrarın sorun yaratabileceğini belirtti. Paritede dün ABD Tüketici Güveni’nde yaşanan düşüş ile yukarı yönlü hareketler başlamıştı. Bu kapsamda teknik olarak da kritik seviyelere gelindi. Bu yükseliş isteğinin devamı adına 1.1940 seviyesinin kritik olduğunu söyleyebiliriz. Zira, bu bölgenin geçilmesi halinde paritede 1.2030 ve 1.2070 seviyeleri tekrar test edilmek istenebilir. Diğer yandan olası geri çekilmelerde ise sırasıyla 1.1890, 1.1870 ve 1.1840 destekleri takip edilebilir.
Boston FED Başkanı Eric Rosengren, Büyük bir olumsuzluk halinde para politikası ve mali politikanın cevap veremediği bir noktada potansiyel olarak geniş çaplı etki yaratabilecek yatırımlarda yüksek getiri sağlama tipi davranışlar görülmesinden endişe duyduğunu belirtti. FED’in geçiş sürecinin tam ortasında yer aldığının da altını çizen Rosengren, 2018’in ilginç bir yıl olacağını ve düşük faizlerin verdiği finansal istikrar risklerinin izlenmesi gerektiğini de söyledi. Cumhurbaşkanlığı Başdanışmanlarından Cemil Ertem ise yaptığı açıklamalarda 2018’in ilk çeyreğinde yabancı sermaye girişinin hızlanacağını düşündüğünü belirtirken, bundan dolayı TL’nin değerleneceğini ve yıl boyunca DolarTL’de ani fiyat hareketleri beklemediğini söyledi. Bugün yurt içi tarafta Tüik(Türkiye İstatistik Kurumu) tarafından açıklanan Aralık ayı ekonomik güven endeksi, önceki aya göre yüzde 3 azalışla 95.0 seviyesine geriledi. ABD’den gelen Haftalık İşsizlik Maaşı Başvuruları geçen hafta olduğu gibi 245 bin gelerek, 16 Kasım’dan bu yana en kötü gerçekleşmesini tekrarladı. Devam Eden İşsizlik Başvuruları da buna paralel olarak 1 Milyon 943 Bin ile son 4 haftanın en kötüsündeydi. Akşam üzeri ABD ile Türkiye arasındaki vize sorununun çözümünün yakın olduğuna dair gelen haberler ise kötü gelen Amerikan verileri ile birlikte TL tarafını destekledi. Teknik olarak kur tarafında; Kasım sonundan başlayan kısa vadeli düşen kanalın halen devamında şuan için 3.7975 desteğini takipteyiz. Bu seviyenin de kırılması halinde aşağı yönlü hareketlerin devamında 3.7860, 3.7800 ve 3.7690 destekleri takip edilebilir. 3.7975 üzeri kalıcılıkta olası yukarı yönlü denemelerde izleyebileceğimiz ilk önemli dirençlerimiz ise 3.8140, 3.8210 ve 3.8330 seviyelerinde bulunmakta.
Dün ABD’de açıklanan Askıdaki Konut Satışları tahminlerin üzerinde açıklanırken Conference Board Tüketici Güveni verisi ise beklentilerin altında kalmış ve Özellikle Tüketici Güveni’nde yaşanan düşüş Dolar tarafında değer kayıplarına neden olmuştu. Bugünkü verilere baktığımızda Ticaret Dengesi 67 Milyar 600 Milyon’luk açık beklentisine karşın 69 Milyar 680 Milyon açık ile son yılların en kötü gerçekleşmesine işaret etti. İşsizlik Haklarından Yararlanma Başvuruları ve Devam Eden İşsizlik Maaşı Başvuruları da beklentileri karşılayamadı. İngiliz Bankacılar Birliği tarafından açıklanan Mortgage onayları ise 39 Bin 500 ile Ekim 2016’dan bu yana gelen en düşük seviyedeydi. Öte yandan bugün açıklamada bulunan Boston FED Başkanı Eric Rosengren, 2018 yılında düşük faizlerin piyasada yüksek getiri arayışına girilmesiyle birlikte sorun yaratabileceğini belirtti. Teknik olarak ise Aralık başından itibaren süregelen düşen kanalın ihlal edilerek 1.3440 direncinin test edildiğini görmekteyiz. Buranın üzerinde kalıcılıkta; ilk olarak 1.3480 direncini takip etmekle birlikte 1.3535 seviyesi hedef olabilecekken, olası geri çekilmelerde ise 1.3410 ve 1.3370 destekleri izlenebilir.
BRENT PETROL
Bir süredir onarım nedeniyle kapalı olan ve günde 450 bin varillik kapasite ile İngiltere’nin en önemli petrol boru hattı olan Kuzey Denizi’ndeki Forties’de yapılan denemeler sonucunda şuan için yarım kapasite ile çalışmanın başlatıldığı belirtildi. Öte yandan Suudi Arabistan Enerji Bakanı Khalid Al-Falih ikili temaslarda bulunmak üzere Çin’e gitti. Görüşmelerde iki ülke arasında süregelen enerji ticareti konuşulacakken, 2018’in 2.yarısında yüzde 5’lik hissesinin halka arz edilmesi beklenen Aramco’nun Çin Borsası’nda kote edilip edilmeyeceği meselesi de masaya yatırılacak. Dünya petrol üretiminin yüzde 10’unu tek başına yapan ve Suudi yetkililerin iddiasına göre 2 Trilyon Dolar’lık piyasa değerine sahip olan şirketin halka arzı birçok ülkenin iştahını kabarttığı gibi, petrol fiyatlarına etkisi açısından da merakla beklenmekte. Öte taraftan bugün seans başlangıcı öncesinde açıklanan API(Amerikan Petrol Enstitüsü) stoklarında; -6 Milyon varil ile üst üste 4. Haftada da daralma görülmüşdü. Yine bugün açıklanacak olan EIA(Enerji Bilgi İdaresi) stoklarında ise 3 Milyon 970 Bin varillik azalma beklenmekte. Hatırlanacağı gibi verinin geçtiğimiz haftaki gerçekleşmesinde 6 Milyon 495 Bin varil ile son 18 haftanın en büyük daralması görülmüş, buna karşın veri detayında açıklanan ABD üretimi ise 9 Bin varil artış ile yeni rekor seviyesi olan 9 Milyon 789 Bin varil/gün’e ulaşmıştı. Bugün, özellikle ABD üretimine yönelik gelecek rakamlar, teknik fiyatlamalar ile birlikte takip edilmeli. Teknik olarak ise emtiada Haziran ayından bu yana devam eden bir yükseliş kanalı görmekteyiz. Salı günü yılın yeni zirvesinin test edilmesi ve dünkü kısmi geri çekilme sonrası şuan 66.30-66.45 direnç bantını takip etmekteyiz. Bu bölgenin geçilmesi halinde; en son 2015 Mayıs ayında görülen 68.50 bölgesi hedef olabileceği gibi, 66.85, 67.45 ve 67.85 ara dirençleri takip edilebilir. Diğer senaryoda; 65.80 altı kalıcılıkta görülebilecek geri çekilmelerde ise izleyebileceğimiz önemli destekler 65.30, 65.00 ve 64.60 seviyelerinde bulunmakta.
ONS ALTIN
Alternatif varlıklarda oluşan tedirginlik ve Küresel risklerin artması ile birlikte, altın güvenli liman olmaya devam ediyor. Geçtiğimiz günlerde Çin’in, Birleşmiş Milletler’de alınan Kuzey Kore ile ilgili yaptırım kararına karşı petrol ticareti yaptığına dair iddialar ortaya atılmıştı. Bu haberler üzerine Çin, BM’nin yaptırım kararına karşı çıkarak herhangi bir petrol ticareti yapmadıklarını deklare etti. Öte yandan ABD Dışişleri Bakanı Rex Tillerson ve Rusya Dışişleri Bakanı Sergey Lavrov, Kuzey Kore konusunda çözüm arayışlarının devam etmesinde anlaştıkları basına sızdırıldı. İlerleyen günlerde konuya dair haberler bölgedeki gerilimin azalması için önem arz ediyor. ABD tarafından açıklanan verilere baktığımızda İşsizlik Haklarından Yararlanma Başvuruları ve Devam Eden İşsizlik Maaşı Başvuruları beklentilerden kötü gelirken, Ticaret Dengesi’nde de öngörülerin üzerinde açık verildiği görüldü. Günün ilerleyen saatlerinde ise Chicago Satın Alma Müdürleri Endeksi takip edilecek. Teknik olarak hafta başından bu yana belirttiğimiz gibi 1283 seviyesi üzerinde kalıcılık sağlanması sonrası 1297-1300 bölgesine kadar yükselişler görülebilir. Bu durumda ara direnç olarak 1292 seviyesi takip edilebilir. Şuan için bu 1292 direncini zorlayan Değerli Metal’de olası geri çekilmelerde ise izleyebileceğimiz destekler 1289, 1283 ve 1277 bölgelerinde bulunmakta.
