Piyasalar ECB toplantısına odaklandı
Haftanın en kritik gelişmesi yarın gerçekleşecek olan ECB para politikası toplantısı olacak. Faiz oranlarında veya varlık alım programında bir değişim beklenmeyen toplantısı sonrası dikkatler Banka Başkanı Mario Draghi’nin vereceği mesajlarda olacak. Basın toplantısının en önemli gündem maddesi varlık alım programının geleceği. Piyasalar geçen ay düzenlenen Jackson Hole sempozyumunda “tapering” konusunda sinyal beklese de, Draghi bu konuda açıklama yapmaktan kaçınmıştı. Bu toplantı için piyasadaki konsensüs “tapering” konusunda detaylı bir plan sunulmayacağı şeklinde. Fakat üyelerin toplantıda bu konuyu gündemlerine alması önümüzdeki toplantılar için beklenti yaratabilir. Diğer önemli konu ise güçlü eurodan duyulan rahatsızlık. Özellikle 1.0850’den başlayan yükseliş hareketi sonrası güçlü euronun hem enflasyon hem de büyüme hedefleri adına tehdit oluşturabileceği üyeler tarafından da dile getirilmişti. Draghi’nin yarınki açıklamalarında güçlü euronun olumsuz etkilerine vurgu yapması euro tarafındaki değer kaybını hızlandırabilir.
Kuzey Kore konusunda sağduyu çağrısı
Son dönemde küresel piyasaları etkisi altına alan K. Kore gerilimi konusunda önemli siyasi aktörlerden sağduyu çağrısı geliyor. Rusya Devlet Başkanı Vladimir Putin, K. Kore gerilimi konusunda herkesin her zamankinden daha soğukkanlı olması ve gerginliği tırmandıracak adımlar atmaktan kaçınması gerektiğini ifade etti. Rus lider, Kuzey Kore ile ilgili sorunların yalnızca yaptırımlar ve baskı ile çözülmesinin imkansız olduğunu, çözüm için siyasi ve diplomatik araçların şart olduğunu belirtti. Güney Kore Devlet Başkanı Moon ise Putin ile füze denemelerinin yanlış olduğu ve Kore yarımadasındaki gerilimin düşürülmesi konusunda anlaştıklarını duyurdu. Japonya Başbakanı Abe ise Rusya’ya, K. Kore’nin mevcut politikasını değiştirmek için işbirliği ve daha kararlı girişim sergileme çağrısında bulundu. Öte yandan ABD’nin yaptırımlarına ve baskılarına kendi yöntemleri ile karşılık vermeye devam edeceğini duyuran K. Kore’nin 9 Eylül’deki kuruluş yıl dönümünde yeni bir füze denemesi yapması bekleniyor.
EURUSD
Paritede gözler yarın yapılacak Avrupa Merkez Bankası toplantısı ve buradan çıkacak faiz kararı ile verilecek mesajlarda olacak. Toplantı öncesi açıklamalarda bulunan Deutsche Bank CEO’su John Cryan güçlü euroya rağmen Avrupa’da ucuz para çağının artık sona ermesi gerektiğini söyledi. Hatırlanacağı gibi ECB’nin 2 trilyon Euro basmasından sonra bu politika özellikle Almanlar tarafından ciddi şekilde eleştirilmiş ve siyasi açıdan bölünmelere yol açmıştı. Bunun yanı sıra ABD tarafında FOMC üyeleri enflasyon vurgusu yaparak faiz oranlarıyla ilgili tedirginliklerini belirtmeye devam ediyor. Son olarak Dallas FED Başkanı Robert Kaplan yaptığı konuşmada faiz konusunda sabırlı olunması gerektiği bu yıl bir faiz artışını savunabileceğini ancak enflasyonun nasıl geliştiğini görmeleri gerektiğini belirtti. Ayrıca tüm çalışmalarla birlikte bilançonun daraltabileceğine inandığını kaydetti. Teknik olarak yukarı yönlü hareketlerin devamında 1.1980-1.2000-1.2070 dirençleri gündeme gelebilir. Aşağı yönlü hareketlerde ise 1.1900-1.1870-1.1820 destekleri takip edilebilir.
USDTRY
Sabah saatlerindeki yükselişe 3.45 denemesi gerçekleştiren parite, bu seviyenin üzerinde tutunma sağlayamayarak yönünü tekrardan aşağı çevirdi. Veri akışı bakımında oldukça zayıf bir gün geçiriyoruz. Dün açıklanan enflasyon rakamı sonrası bugün Goldman Sachs bir rapor yayınladı. Raporda ilk çeyrekten bu yana değer kazanan TL’ye karşın enflasyondaki yükselişin yurt içi fiyat baskısını yansıttığı belirtildi. Kurum enflasyonun Ekim ayında zirve yapacağı yönündeki beklentisini koruyor. Fakat bu zirvenin yüzde 11 yerine yüzde 11.5 olarak gerçekleşeceği yönünde düzeltme geldi. Kuruluş ayrıca enflasyondaki yükselişin yüzde 9.5’lik yılsonu tahmini için yukarı yönlü risk oluşturduğunu açıkladı. Teknik olarak ise 3.45’ten dönüş gerçekleştiren paritede fiyatlama 3.44’ün altında kalıcılık sağlarsa 3.4325-3.4240-3.4175 seviyeleri takibimize girecek. Yükseliş içinse öncelikle 3.45’in üzerinde tutunma sağlanması gerekiyor. Buranın üzerinde 3.4540 ve 3.4600 seviyeleri gündeme gelebilir.
GBPUSD
Paritede Brexit sürecine yönelik gelişmeleri takip etmeye devam ediyoruz. İngiltere hükümetinin Brexit sonrası Avrupa Birliği’nden gelecek vasıfsız işçi sayısında kesintiye gideceğine yönelik belgelerin ortaya çıktığı kaydedildi. Bu konu hakkında hükümetten bir yalanlama ya da açıklama gelmedi. Hatırlanacağı gibi İngiltere’ye gelen göçmen sayısının düşürülmesi fikri Avrupa Birliği’nden çıkışın onaylanmasında önemli bir rol oynamıştı. ABD kanadında ise FOMC üyesi Robert Kaplan yaptığı konuşmada Harvey Kasırgası’nın FED’in bilanço küçültme zamanlamasını değiştirmeyeceğini ancak faiz kararını değiştirebileceğini belirterek üçüncü çeyrek büyümesinin yavaşlayabileceğini öngördü. Teknik olarak parite için 1.3000’un üzerinde görünümün pozitif olduğunu söyleyebiliriz. Yükselen kanal içerisinde hareketine devam eden paritede, 1.3070-1.3100-1.3130 seviyeleri direnç olarak takip edilebilir. Aşağı yönlü hareketin hızlanabilmesi içinse öncelikle 1.3000 seviyesinin aşağı yönlü geçilmesi gerekiyor.
BRENT PETROL
Petrol fiyatlarında alıcılı seyrin hakim olduğu bir gün geçiriyoruz. Bugün Rusya Enerji Bakanı Novak’ın açıklamaları piyasanın gündemindeydi. Petrol piyasasının Nisan 2018’e kadar dengelenmesini beklediğini duyuran Novak, dengelenmenin sağlanamaması durumunda anlaşmayı uzatmak için tüm seçenekleri kullanacaklarını belirtti. Öte yandan ABD Meksika Körfezi’ni etkisi altına alan Harvey Kasırgası’nın ardından Irma Kasırgası’nın da önümüzdeki günlerde bölgeyi etkilemesi bekleniyor. Fırtınanın petrol üretim bölgelerini etkilemesi halinde varil fiyatında önemli dalgalanmalar görebiliriz. Teknik olarak ise 53.60 direncini aşan Brent petrol 54 doların üzerinde tutunma çabası veriyor. Bu seviyelerde kalıcılık sağlanırsa yükseliş hareketi hızını artırabilir. 54.30 ve 54.60 yukarı yönlü hareketteki önemli dirençler. 54 doların altındaki fiyatlamalarda ise 53.60-53.30-53.00 seviyelerine kadar gevşeme görebiliriz.
ALTIN
Dün 1344 dolara kadar yükselerek bu yılın en yüksek seviyesine çıkan ons altın yeni günde yatay bir seyir izliyor. Altın fiyatındaki bu yüksek seyre karşın Goldman Sachs’ın yılsonu altın tahmini oldukça dikkat çekici. Kurum değerli metal üzerindeki 2017 yılsonu fiyat tahminini koruyarak 1250 dolar olarak açıkladı. Raporda Kuzey Kore kaynaklı tansiyon artışının altına olumlu yansıdığını ancak uzun vadede ABD’de yaşanan olayların ve zayıf doların altının yükselişinde Kuzey Kore’ye göre daha büyük bir rol oynadığı belirtildi. Öte yandan ABD 10 yıllık tahvillerin bugün de 2.10 seviyesinin altında olduğunu görüyoruz. Burada kalıcılık sağlaması ons altın için belirleyici unsur olabilir. Teknik olarak 1345 direncini test eden ons altında bu seviyenin üzerine çıkılması durumunda 1350 ve 1355 seviyeleri gündeme gelebilir. Olası geri çekilmelerde ise önemli bir destek olan 1332 seviyesinin kırılması durumunda 1320-1315 bölgesine kadar gevşeme görebiliriz.
