Son Dakika
0
Reklamsız Sürüm. Investing.com deneyiminizi geliştirin. 40% kadar indirimden yararlanın Daha Fazla Ayrıntı

Çeşitlilik ve Yüksek Getiri Arayışındakiler İçin İki Smart Beta ETF'i

Yazar Investing.com (Tezcan Gecgil/Investing.com )ETF’ler16.04.2021 17:54
tr.investing.com/analysis/esitlilik-ve-yuksek-getiri-araysndakiler-cin-ki-smart-beta-etfi-200470371
Çeşitlilik ve Yüksek Getiri Arayışındakiler İçin İki Smart Beta ETF'i
Yazar Investing.com (Tezcan Gecgil/Investing.com )   |  16.04.2021 17:54
Kaydedildi. Kayıtlı Öğeler Kısmını İncele
Bu makale zaten Kayıtlı Öğeler arasında bulunuyor
 
Bu yazı 16.04.2021 tarihinde İngilizce olarak kaleme alınıp çevrilerek bu sitede yayınlanmıştır.
Borsa yatırım fonlarının (ETF) sayıları giderek artıyor ve tarzları da evriliyor. Yüksek getiriler sağlamayı hedefleyen yeni bir fon sınıfı olan Smart (IS:SMART) Beta (SB) ETF'ler, son dönemlerde yoğun ilgi çekiyor.
University of Pennsylvania'dan Denys Glushkov:
"SB fonları, portföyleri çeşitli kazanç faktörlerine doğru kaydırarak geleneksel piyasa değeri ağırlıklı fonlara kıyasla getirileri artırmayı ve/veya riskleri azaltmayı hedefliyor."
Diğer bir deyişle, smart beta fonları bir endeksi takip ederken, aynı zamanda fon sponsorlarını yönlendirecek ek kurallar içeriyor. Bu parametrelerden bazıları düşük oynaklık, değer, büyüme, kalite, temettü ya da momentum olabiliyor.
Küresel çapta 800 ETF'e sahip olan ve 1,9 trilyon dolarlık bir varlığı yöneten BlackRock'a (NYSE:BLK) göre:
"Faktörler; tarihsel olarak yatırım risk ve getirilerine yön veren, sürekli ve iyi bir şekilde kanıtlanmış varlık karakteristikleri."
Bugün, çok sayıda yatırımcının ilgisini çekebilecek bu fonlardan ikisini tanıtacağız. Ancak, smart beta ETF'lerinin uzun vadeli performansları konusunda tartışmaların hala devam ettiğini okuyucularımıza hatırlatmalıyız.
Princeton University'den Burton G. Malkiel'in araştırmasına göre:
"Smart beta portföyleri geleneksel fonları istikrarlı bir şekilde geride bırakmıyor ve cazip sonuçlar ürettiklerinde ise, risk testini geçemiyorlar."
Bu yüzden, potansiyel yatırımcılar kendi portföy hedeflerine uygun bir şekilde detaylı araştırmalarını yapmalı.

1. First Trust Capital Strength ETF

  • Mevcut Fiyat: 73,29 dolar
  • 52 Haftalık Aralık: 52,89 - 73,31 dolar
  • Temettü Geliri: %0,98
  • Masraf Oranı: %0,58
First Trust Capital Strength ETF (NASDAQ:FTCS), Capital Strength Endeksi'ni takip ediyor. Fon Temmuz 2006'da işlem görmeye başladı ve 7,6 milyar dolarlık bir net varlığa sahip.
FTCS Günlük Grafik
FTCS Günlük Grafik


Endeks, NASDAQ US Benchmark Endeksi'ndeki en büyük 500 şirketin hisselerine erişim sunuyor. Seçilen hisseler minimum 5 milyon dolar seviyesinde üç aylık ortalama günlük işlem hacmine sahip olmalı. Ek olarak, bu hisseler en az 1 milyar dolarlık nakit ya da kısa vadeli yatırıma, %30'un altında bir uzun vadeli borç/piyasa değeri oranına ve %15'in üzerinde özkaynak kârlılığına sahip olmalı.
Sonrasında, bu gereksinimleri karşılayan şirketler kısa (90 gün) ve uzun vadeli (260 gün) realize oynaklığın bir kombinasyonuna dayalı olarak sıralanıyor.
Son olarak, birleşik oynaklık skoru en düşük 50 şirket endekse dahil ediliyor ve fon her çeyrekte yeniden dengeleniyor.
Sektörel bazda, endüstriyel ürün ve hizmetler en büyük ağırlığa (%30,67) sahipken, onu keyfi tüketici ürünleri (%21,32), temel tüketici ürünleri (%13,54) ve teknoloji (%11,12) takip ediyor. ETF'te yer alan 50 hissenin hiçbiri %2,5'in üzerinde bir ağırlığa sahip değil. Bu yüzden, herhangi bir şirketin hissesinde yaşanabilecek kısa vadeli fiyat hareketleri fonun değeri üzerinde ciddi bir etki yaratmıyor.
Elektronik veri depolama çözümleri sunan Seagate Technology (NASDAQ:STX); Google’ın ana şirketi Alphabet (NASDAQ:GOOGL) (NASDAQ:GOOG); teknoloji devi Microsoft (NASDAQ:MSFT); havacılık ve savunma grubu General Dynamics (NYSE:GD) ve endüstri holdingi 3M (NYSE:MMM) fonun önde gelen isimlerinden.
FTCS geçtiğimiz yıl içinde %35'in üzerinde yüksedi ve 15 Nisan'da tarihi bir zirveye ulaştı. Son 12 aylık fiyat-kazanç ve fiyat-defter değeri oranları sırasıyla 24,46 ve 7,05.
Yoğun bir kazanç raporları döneminin ortasındayız. Bu yüzden, ETF'te yer alan birçok isimde kısa vadeli oynaklık ve kâr satışlarının görülmesi muhtemel. İlgilenen yatırımcılar 67,5 - 70 dolar arasında daha iyi bir değer bulabilir.

2. Goldman Sachs ActiveBeta Emerging Markets Equity ETF

  • Mevcut Fiyat: 40,24 dolar
  • 52 Haftalık Aralık: 26,76 - 42,31 dolar
  • Temettü Geliri: %1,20
  • Masraf Oranı: %0,45
Goldman Sachs ActiveBeta® Emerging Markets Equity ETF (NYSE:GEM); fon yöneticilerinin iyi değer, güçlü momentum, yüksek kalite ve düşük oynaklık sunduğuna inandıkları gelişmekte olan piyasa şirketlerine erişim sunuyor.
GEM Haftalık Grafik
GEM Haftalık Grafik


GEM mevcut olarak 418 varlığa sahip ve Goldman Sachs ActiveBeta Emerging Markets Equity Endeksi'ni takip ediyor. İşlem görmeye başladığı Eylül 2015'ten bu yana fonun net varlıkları 1,35 milyar dolara ulaştı.
Çin merkezli şirketler listenin ilk sırasında yer alırken (%32,3), şirket sayısında Çin'i Tayvan (%17,1), Güney Kore (%16,0), Hindistan (%9,7), Brezilya (%5,3) ve Güney Afrika (%3,9) takip ediyor. Sektörel bazda bilgi teknolojisi en büyük paya sahip (%23,8) ve onu keyfi tüketici ürünleri (%16,5), finans (%15,2) ve iletişim hizmetleri (%12,8) takip ediyor.
Çip devi Taiwan Semiconductor Manufacturing (NYSE:TSM); teknoloji holdingi Tencent (OTC:TCEHY); e-ticaret, bulut bilişimi ve yapay zeka grubu Alibaba (NYSE:BABA); tüketici ve endüstri elektroniği üreticisi Samsung Electronics (OTC:SSNLF) ve yemek sipariş ve teslimat platformu Meituan (OTC:MPNGF), fonun önde gelen isimlerinden.
GEM geçtiğimiz yılda %46'nın üzerinde getiri sağladı ve Şubat ortasında rekor bir zirveye ulaştı. Fonun son 12 aylık fiyat-kazanç ve fiyat-defter değeri oranları sırasıyla 18,22 ve 2,10.
ABD merkezli hisselerin birçoğundaki yüksek değerleme seviyeleri düşünüldüğünde, çok sayıda yatırımcı artık ABD sınırlarının ötesine bakmaya başladı. Başta Çin olmak üzere gelişmekte olan piyasalarda yükseliş beklentisine sahip yatırımcılar fonda düşüş alımları yapmayı düşünebilir. Salgın sonrası ekonomik iyileşme dünya genelinde hız kazanırken, kurallara dayalı ve sistematik yaklaşımıyla GEM yatırımcıların portföylerini çeşitlendirmelerine yardımcı olabilir.
Not: Yukarıda bahsedilen finans ürünleriyle ilgileniyor ancak bu ürünleri bölgenizde bulamıyorsanız aracı kurumunuz ya da finansal planlamacınızla iletişime geçmek isteyebilirsiniz.
Herhangi bir soru ya da görüşünüz için benimle iletişime geçebilirsiniz.
Editörün Notu: İncelenen her varlık tüm bölgesel piyasalarda mevcut olmayabilir. Size uygun olabilecek benzer finansal araçlar bulabilmek adına lütfen yetkili bir aracı kurum ya da finans danışmanıyla iletişime geçin. Bu içerik sadece bilgi amaçlıdır. Herhangi bir yatırım kararı vermeden önce kendi detaylı araştırmanızı yapmanız gerekir.
Çeşitlilik ve Yüksek Getiri Arayışındakiler İçin İki Smart Beta ETF'i
 

İlgili Makaleler

Tolga Kudaloğlu
Dünya Borsaları Yazar Tolga Kudaloğlu - 20.02.2020 1

ABD Piyasaları • ABD hisse senetleri piyasası FED’in ekonomide olumlu görünümün devam ettiğini açıklamasının ardından günü...

Çeşitlilik ve Yüksek Getiri Arayışındakiler İçin İki Smart Beta ETF'i

Yorum Ekle

Yorum Kuralları

Biz, yorumları kullanarak diğer kullanicilarla bağlantıya geçmeniz, perspektifinizi paylaşmanız ve  yazarlara ve diğer kullanıcılara sorular sormanızı amaçlıyoruz. Ancak, söylem düzeyini yüksek tutmak amacıyla oluşturduğumuz aşagıdaki kriterleri lütfen aklınızda tutunuz:

  • Söyleşiyi zenginleştirin
  • Odaklanın ve takipte olun. Sadece tartışılan konuyla ilgili bilgileri gönderin.
  • Saygılı olun. Negatif görüşler bile pozitif ve diplomatik çerçevede anlatılabilir.
  • Standart yazı stili kullanın. Noktalama, küçük ve büyük harf kullanin.
  • NOT: Spam ve/veya promosyon içeren mesajlar ve  yorum içindeki bağlantılar silinecektir.
  • Küfür, iftira ya da bir yazar veya başka bir kullanıcıya yönelik kişisel saldırılardan kaçının.
  • Yalnız Türkçe yorum yapabilirsiniz.

Spam veya suistimal edenler siteden silinecek ve yazar veya kullanıcı olarak Investing.com tarafından ileride bir kayittan men edilecektir.

Düşünceleriniz buraya yazın
 
Bu grafiği silmek istediğinize emin misiniz?
 
Gönder
Bu sayfada da paylaş:
 
Ekteki grafiği yeni bir grafikle değiştirmek istiyor musunuz?
1000
Yorum yapma yetkiniz olumsuz puanlama sebebiyle kısıtlanmıştır. Durumunuz moderatörlerimiz tarafından incelenecektir.
Lütfen tekrar yorum yapmadan önce bir dakika bekleyiniz.
Yorumunuz için teşekkür ederiz. Yorumunuz, yöneticilerimiz tarafından kontrol edildikten sonra onaylanacaktır. Bu sebeple yorumunuzun yayınlanması biraz zaman alabilir.
 
Bu grafiği silmek istediğinize emin misiniz?
 
Gönder
 
Ekteki grafiği yeni bir grafikle değiştirmek istiyor musunuz?
1000
Yorum yapma yetkiniz olumsuz puanlama sebebiyle kısıtlanmıştır. Durumunuz moderatörlerimiz tarafından incelenecektir.
Lütfen tekrar yorum yapmadan önce bir dakika bekleyiniz.
Yoruma Grafik Ekle
Engellemeyi Onayla

%USER_NAME% isimli kullanıcıyı engellemek istediğinize emin misiniz?

Bunu onayladıktan sonra %USER_NAME% isimli kullanıcı ile birbirinizin yorumlarını görmeyeceksiniz.

%USER_NAME% başarıyla Engelli Listesine eklendi

Bu kişinin engelini yeni kaldırdınız. Yeniden engellemek için 48 saat beklemeniz gerekmektedir.

Yorumu şikayet et

Yorum silinmeli, çünkü:

Yorum Şikayet Edildi

Teşekkürler!

Şikayetiniz yönetim ekibimize iletildi
Feragat: Fusion Media would like to remind you that the data contained in this website is not necessarily real-time nor accurate. All CFDs (stocks, indexes, futures) and Forex prices are not provided by exchanges but rather by market makers, and so prices may not be accurate and may differ from the actual market price, meaning prices are indicative and not appropriate for trading purposes. Therefore Fusion Media doesn`t bear any responsibility for any trading losses you might incur as a result of using this data.

Fusion Media or anyone involved with Fusion Media will not accept any liability for loss or damage as a result of reliance on the information including data, quotes, charts and buy/sell signals contained within this website. Please be fully informed regarding the risks and costs associated with trading the financial markets, it is one of the riskiest investment forms possible.
Google ile Kayıt Ol
veya
E-posta ile Kayıt Ol