IşıkFX Akşam Bülteni 18.04.2019
Avrupa’dan Gelen İmalat PMI’ları Endişe Yarattı!
Son günlerde güvenli liman fiyatlamalarının piyasa tarafında ön planda olduğunu görmekteyiz. Hatırlayacağımız gibi bu hafta içerisinde Çin tarafından takip ettiğimiz verilerdeki olumlu tablonun yanı sıra ticaret savaşlarının bitebileceğine yönelik oluşan iyimserlik küresel risk iştahını yükselterek Dolar varlıkları üzerinde baskı oluşturmuştu. Bugün ise Avrupa’dan takip ettiğimiz İmalat PMI rakamları sonrası ivme tersine döndü ve küresel ekonomik yavaşlama korkuları yatırımcıları güvenli liman varlıklarına yöneltti. Rakamlara baktığımızda Almanya İmalat PMI’ı, 45.0 beklentilerine karşın 44.5 olarak gerçekleşti. 47.9 olarak beklenen Euro Bölgesi İmalat PMI ise 47.8 ile tahmin edilen rakamların altında kaldı. Avrupa’nın lokal sorunu olarak görülen Brexit konusu ise belirsiz bir şekilde stabil görünümünü korumakta. ABD tarafında ise yine aynı şekilde önemli veri akışları takip ettik. Öncelikli olarak takip ettiğimiz Perakende Satışları piyasada beklenen rakamların bir hayli üzerinde gerçekleşti. Ayrıca İşsizlik Maaşı Başvuruları da geçtiğimiz hafta olduğu gibi azalma yaşadı. Philadelphia FED İmalat Endeksi ise beklentilerin altında kaldı. Yurtiçi tarafa geçtiğimizde dün Millet İttifakı Adayı Ekrem İmamoğlu’nun İl Seçim Kurulu tarafından mazbatasını almasıyla birlikte kur tarafında bir gevşeme görmüştük. Ancak itiraz sürecinin devam etmesi nedeniyle kurdaki hareketler kısıtlı kalmış ve dikkatler YSK’nın vereceği karara çevrilmişti. Bugün ise Türkiye’nin en büyük ticaret pazarı Euro Bölgesi’nden gelen İmalat PMI’ları ile TCMB’nin net döviz rezervleri üzerinden yaşanan tartışmalar kur tarafında yukarı yönlü ataklara neden oldu. Günün geri kalanında ise ABD verilerinin yanı sıra FED yetkililerinin açıklamalarını takip edeceğiz.
ABD ile uçak üreticilerine verilen sübvansiyonlar nedeniyle anlaşmazlık yaşayan Avrupa Komisyonu, Washington'a misilleme olarak gümrük vergisi alabileceği 20 milyar dolar değerinde ürünün listesini yayınladı. Veri akışında Fransa’da Nisan ayı İmalat PMI rakamı 49.6 ile Ağustos 2016’dan bu yana en düşük seviyelere inerken büyümede kritik olan 50 eşiğinin altında kalmaya devam etti. Almanya kanadından gelen PMI rakamları karmaşık seyrederken aynı ülkenin Mart ayı ÜFE rakamları ise hem aylık hem de yıllık bazda beklentileri karşılayamadı. Son olarak, Euro Bölgesinden gelen İmalat PMI datası da 47.8 ile eşik altında görülürken hizmet ve satın alma PMI rakamlarının da beklentilerin altında kaldığı gözlemlendi. Karşı tarafta ABD ve Çin yetkilileri, Mayıs başında ticaret anlaşmasına varma çabasıyla daha fazla yüz yüze görüşme planlıyor. Buna göre ABD Başkanı Donald Trump ve Çin Devlet Başkanı Xi Jinping Mayıs sonunda ticaret anlaşmasını imzalayacak. Bu söylentilere yönelik yapılacak açıklamalar ve eylemler son derece kritik olacaktır. Öte yandan ABD’den gelen verilerde de olumlu bir seyir hâkimdi. Gün içinde Dolar endeksindeki yükselişten dolayı paritede aşağı yönlü hareketler gözlemlenirken 1.1230, 1.1215, 1.1190 ve 1.1170 destek seviyelerine kadar geri çekilmeler devam edebilir. Özellikle 1.1170 kırılması USD lehine hareketleri derinleştirebilir. Yukarı atakları için 1.1260, 1.1285, 1.1300 ve 1.1330 dirençleri takip edilebilir.
Dün, İstanbul yerel seçimlerine dair “mazbata” meselesinin çözüme kavuşması sonrası 5.71 seviyesinin altını test eden kur tarafında yeni günde de yukarı yönlü ataklar görülmekte. İstanbul seçimine yönelik ortaya atılan bazı iddiaların devam ediyor olmasının yanı sıra TCMB’nin net döviz rezervleri üzerine yeniden başlatılan spekülasyonlar da kurdaki yukarı yönlü atakların ana nedeni olarak sayılabilir. Ayrıca Avrupa’dan takip ettiğimiz olumsuz İmalat PMI rakamlarının da TL aleyhine işlemlere neden olduğunu söyleyebiliriz. Günün kalanında bu bağlamda; konulara ilişkin gelişmeleri takipte olacağız. Ayrıca, ABD ve Türkiye arasındaki jeopolitik risklerin durumuna yönelik gelebilecek açıklamalar da kur tarafında karşılık bulabilir. Yurt dışı tarafta ise; Brexit ve Ticaret Savaşları’na dair gelişmeler yine dikkatle takip edilecek. Teknik olarak 5.7550 altında kalıcılık sağlayamayan paritenin tekrardan yukarı yönlü ataklar gerçekleştirdiğini ve 5.80 direncini test ettiğini görmekteyiz. 5.80 seviyesi üzerinde kalması halinde 5.87 ana direnci hedef haline gelebilir. 5.80 altında ise 5.7550 desteğini takip etmeye devam edeceğiz. Bu nokta kırılamaz ise TL yukarı yönlü isteğini koruyabilir.
Küresel çapta bugün çok önemli veri akışları takip ettik. Özellikle Avrupa’dan takip ettiğimiz İmalat PMI rakamlarındaki bozulmalar, küresel büyümeye yönelik endişeleri artırdı ve olumlu İngiltere Perakende Satışları rakamlarına rağmen parite tarafında satış yönlü işlemlere neden oldu. Ayrıca ABD’den takip ettiğimiz Perakende Satışları ile İşsizlik Maaşı Başvurularında ki pozitif seyrin yanı sıra Brexit konusundaki belirsizliğin stabil şekilde devam etmesi de paritedeki satış yönlü işlemleri destekledi. Günün geri kalanında ise ticaret savaşları ve Brexit konularına ilişkin ekstra haber akışları ile FED yetkililerinin açıklamalarını izleyeceğiz. Teknik olarak ise geri çekilmelerin devamında 1.2960 desteği kritik olacaktır. Bu seviye üzerinde kalıcılık sağlar ise parite toparlanabilir. Ancak kırılması halinde 1.2945, 1.2915, 1.2890 ve 1.2850 desteklerine kadar geri çekilmeler görülebilir. Toparlanma hareketlerinde ise 1.3020, 1.3035 1.3050 ve 1.3080 dirençleri izlenebilir. Tam olarak alış yönlü işlemlerden söz edebilmemiz içinse 1.3240 seviyelerinin kırılması gerektiğini düşünmekteyiz.
Dün, EIA stok ve üretim verilerinin yanı sıra; Libya’daki artan karışıklık ortamının da etkisiyle güne pozitif başlayan emtiada; Euro Bölgesi’nden gelen bazı verilerin bölge ve global ekonomi için büyüme endişelerini yeniden canlandırması ile gün içerinde baskılanma oluştu. Akabinde ise Rusya Enerji Bakanı Alexandr Novak’ın Nisan ayında da OPEC+ Anlaşması’na uyum sağlayacakları yönündeki açıklamaları ile yeniden yukarı yönlü ataklar görüldü. Akşam saatlerinde ise ABD’den Baker Hughes Sondaj Kuyusu Sayılarını takip edeceğiz. Teknik olarak bakacak olursak dün 72.25 ile 8 Kasım’dan bu yana en yüksek değerini görüp buradan alçalan bir seyir izleyen siyah altın yönünü tekrardan yukarı çevirmesiyle birlikte 72.25 direncini test etti. Ancak bu seviyenin tekrardan kırılamadığını görmekteyiz. Şayet bu noktayı geçer ise 72.40, 72.65, 72.90 ve 73.20 direnç seviyeleri önemli hale gelebilir. Toparlanma hareketlerinde ise 71.50, 71.75, 72.00 ve 72.40 dirençleri izlenebilir.
ONS ALTIN
Son günlerdeki yüksek küresel risk iştahı ile birlikte baskı altında kalan Değerli Metal bugün Avrupa’dan takip ettiğimiz İmalat PMI rakamlarındaki olumsuz tablo sonrası güvenli liman algısıyla birlikte kısmen de olsa toparlandı. Ancak pozitif ABD verileri Dolar endeksini güçlendirdi ve Değerli Metal’in toparlanma hareketlerini sınırladı. Şuanda ise kritik bir seviye olarak gördüğümüz 1275 desteğinin hemen altında fiyatlanıyor. Bu seviye altında kalırsa ise satışlar derinleşebilir ve 1270, 1267 ve 1262 destekleri ilk etapta önemli olabilir. 1275 üzerine çıkmasıyla birlikte yaşanacak toparlanma hareketlerinde ise 1278, 1282 ve 1287 dirençleri takip edilebilir.
