Küresel Piyasalarda Doların Değer Kazanma Çabaları Başarısız Kalıyor…
Yurtdışı gelişmeleri incelediğimizde, Almanya’da açıklanan Temmuz ayı Sanayi üretimi rakamı aylık bazda değişim göstermedi. Euro Bölgesi’nde açıklanan 2.çeyrek büyüme verisi çeyreklik bazda yüzde 0,6 ve bir önceki yılın aynı çeyreğine göre yüzde 2,3 oranında artış gösterdi. Avrupa Merkez Bankası (ECB) Eylül ayı toplantısı sonrasında faiz oranlarında değişikliğe gitmedi. Karar sonrasında ECB Başkanı Draghi’nin açıklamaları yakından takip edildi. Başkan Draghi, ekonomik büyümenin üye ülkeler arasında birçoğunda artmaya devam ettiğini fakat enflasyon rakamının ECB’nin hedeflediği düzeyin uzağında olduğunu belirtti. Banka, varlık alım programında ve tutarında değişikliğe gitmezken tutarı 60 milyar Euro’da tuttu. Ayrıca, ECB büyüme tahminini 2017 yılı için yüzde 1,9’dan yüzde 2,2’e revize edildiğini açıkladı. Draghi’nin açıklamaları sonrasında EURUSD paritesinin 1,2060 seviyeleri civarını test ettiğini gördük. ABD’de açıklanan Birim emek maliyetleri 2.çeyrek rakamı beklentilerin altında yüzde 0,2 oranında artış gösterdi. ABD borsaları günü karmaşık tamamladı. Yeni işlem gününde, Japonya’da açıklanan 2.Çeyrek büyüme rakamı çeyreklik bazda yüzde 0,6 ve bir önceki yılın aynı çeyreğine göre yüzde 2,5 oranında artış gösterdi.
Yurtiçi gelişmeleri incelediğimizde, dolar kanadında yaşanan değer kayıpları ile birlikte kurun 3,3990 seviyeleri civarına kadar gerilediği görüldü. BİST-100 endeksi günü, yüzde 0,12 yükseliş ile 109.742 puandan tamamladığı görüldü. TCMB ağırlıklı ortalama fonlama maliyeti dün, yüzde 12,0 seviyesinden gerçekleşti. Yurtiçinde gösterge tahvil getirisi yüzde 11,65’ten ve on yıllık tahvil getirisi yüzde 0,08 düşüş ile yüzde 10,66 seviyesinden günü tamamladı. Bugün, Yurtiçinde açıklanacak olan Sanayi Üretimi verisi yakından takip edilecek.
Yurt içerisinde Cumhurbaşkanlığı Başdanışmanı Ertem, ekonomiye can suyu olan Kredi garanti Fonu uygulamasının devam etmesi gerektiğini belirtirken, üçüncü çeyrekte ekonomik büyümenin %7 civarında olabileceğini söylemiş, bununla birlikte yurt içerisindeki pozitif algının devam ettiği gözlemlenmiştir. Küresel piyasalarda Dolar endeksinin 2015 Ocak ayından sonra ilk kez 91,45 seviyelerine gerilediği bir ortamda USDTRY paritesi ise negatif seyrini sürdürmüştür.
Son iki işlem gününde satışların etkili olduğu paritede dün %0,75 civarında düşüş gerçekleşirken, 3,4180 seviyesinin aşağı yönlü geçilmesi ile 3,4000 desteğine oldukça yaklaşılmıştır. Psikolojik olarak önem arz eden bu seviye yakından takip edilirken, bu seviyenin aşağı yönlü geçilmesi durumunda 3,3800’ler konuşulmaya başlanacak olup, yukarıda ise 3,4170 bu sefer direnç olarak takip edilecektir.
Yurt içerisinde pozitif algı devam ederken, dün Euro bölgesi ekonomisine dair Avrupa Merkez Bankası kararları takip edilmiştir. Özellikle Başkan Draghi’nin konuşması sonrasında oluşan oynaklık dikkat çekerken, beklentilerin 2007 yılından beri en hızlı büyümeye odaklanması ile Euro lehine fiyatlamalar oluşmuştur.
EURTRY paritesi ise dün aşağıda 4,08 ve yukarıda 4,1160 seviyeleri arasında dalgalanırken, daha sonra hafifi yükseliş ile günü tamamlamıştır. Son bir aydır aşağı yönlü bir seyir izleyen paritede 4,1100 civarında fiyatlamalar devam ederken, önümüzdeki süreçte yatay bir seyir izlenmesi ihtimali oldukça güçlü gözükmektedir. Bu noktada yukarıda 4,1100 ve 4,1210 direnci ve aşağıda 4,0980 destek seviyesi yakında takip edilecektir.
EURUSD
Avrupa Merkez Bankası toplantısı sonrasında mevcut para politikasında bir değişikliğe gidilmezken, faiz oranlarının bir süre daha cari seviyede kalacağı ve ekonomik görünüme bağlı olarak varlık alım programının boyutu ve süresinin artırılabileceği belirtilmiştir. Başkan Draghi ise önümüzdeki süreçte enflasyon tarafında bir gevşeme olabileceğini belirtirken, ekonomik büyüme beklentilerin yukarı yönlü revize ettiklerini söylemesi ardından Euro tarafında pozitif fiyatlamalar gerçekleşmiştir.
Böylelikle EURUSD paritesi 1%’e yakın yükseliş kaydederken, 1,2000 seviyesi üzerinde günlük kapanış gerçekleştirerek, yukarı yönlü trendini devam ettirme sinyali vermiştir. Şu anda 2015 Ocak ayından beri en yüksek seviye olan 1,2070 direncini zorlayan paritede sonrasında 1,2150 seviyesi test edilebilir. Aşağıda ise 1,1985 seviyesi ise destek noktası olarak izlenebilir.
Uluslararası yatırım bankası Goldman Sachs, Ons Altın tarafında 2017 yılsonu fiyatını 1250$ civarında koruduğunu açıklarken, kurum Kuzey Kore gerginliğinden ziyade hala Trump’ın fiyatlamalar üzerinde etkili olduğunu belirtmektedir. Diğer yandan hatırlanacağı gibi Bank of America uzun vadeli faizlerin düşük kalması ile 1400$ seviyelerinin hedef olabileceğini belirtmiş, nitekim son dönemde ABD 10 yıllık tahvil faizlerinin 2% seviyesine yaklaşması ile Ons Altın fiyatları 2016 Eylül ayından sonra ilk kez 1350$ seviyesi civarına gelmiştir.
Temmuz ayından beri takip ettiğimiz yukarı yönlü trend içerisinde bulunan Ons Altın’da 1350$ seviyesi civarında fiyatlamalar devam ederken, yukarı yönlü hareketlerde 1358$ ve sonrasında 1364$ seviyelerine doğru yükselişin devam etme olasılığı oldukça yüksek gözükmektedir. Fakat piyasalarda risk algısında bir değişim olması durumunda 1350$ desteği takip edilmelidir.
GBPUSD
İngiltere’de Halifax Konut Fiyatlarında beklentilerin üzerinde bir yükseliş olması son dönemde konut sektörüne dair oluşan negatif algının önümüzdeki süreçte değişebileceği sinyalini bizlere vermiş, fiyat endeksi 2016 Aralık ayından sonra ilk kez artış kaydetmiştir. Son dönemde doğal afetler ile mücadele etmeye çalışan ABD’de ise dün açıklanan rakamlara göre işsizlik başvuruları Kasım 2012’den veri en yüksek seviyede gerçekleşmiştir. Bunun yanında doğal afetlerin ekonomi üzerindeki negatif etkisi tartışılmaktadır.
Arka arkaya üçüncü haftayı pozitif kapatmaya hazırlanan GBPUSD paritesinde, yukarı yönlü hareketin giderek hız kazanması dikkat çekerken, orta vadeli pozitif trend içerisinde tekrar 1,3150 direnci test edilmektedir. Bu seviye üzerinde yükselişin sürmesi ile kısa vadede 1,3190 ve 1,3245 seviyeleri hedef konumuna gelebilir. Aşağıda 1,3100 destek seviyesi bulunmaktadır.
Bugün sabah Japonya’da açıklanan GSYİH büyüme verileri beklentini hafif altında kalmış, fakat piyasalarda hala jeopolitik risklerin takip edilmesi ve güvenli limanlara talebin devam etmesi nedeniyle verinin USDJPY paritesi üzerinde bir etki yaratmadığı görülmüştür.
Hafta başından beri -1% civarında düşüş kaydeden USDJPY paritesinde kısa vadede 107,50 desteğinin kırılma olasılığı piyasalarda konuşulurken, bu seviye altında negatif seyrin daha da hız kazanması olasılığı tartışılmaktadır. Diğer taraftan jeopolitik risklerin azalması ile paritede bir toparlanma söz konusu olabileceği gibi, 106,70 seviyesi yükselişlerde şu anda direnç konumundadır.
HAM PETROL
ABD’de bağımsız Petrol Enstitüsü tarafında bir gün önce açıklanan stok rakamlarında sınırlı bir yükseliş oluşmasının arından dün de ABD Enerji Enformasyon İdaresi tarafından açıklanan raporda, ticari stoklarda geçtiğimiz hafta 1%’e denk gelen 4,6 milyon varillik artış olduğu belirtilmiştir. Böylece, ABD'nin ticari Ham Petrol stokları 9 hafta üst üste düşüşün ardından artış kaydetmiştir.
Temmuz ayından sonra ilk kez haftalık bazda pozitif kapanış gerçekleştirmeyi hedefleyen Ham Petrol fiyatları, stok rakamları sonrasında dün sınırlı satışlarla karşılaşsa da günü başlangıç seviyesi civarında tamamlamayı başarmıştır. Bu noktada 49,55$ seviyesi üzerinde fiyatlamalar yükselişin devamı için önem arz ederken, dün gözlemlediğimiz satış baskısının etkisini devam ettirmesi durumunda 48,60$ desteği tekrar aşağı yönlü zorlanabilir.
S&P500
ABD hisse senedi piyasaları Microsoft ve Home Depot gibi %1 civarında yükselen teknoloji ve perakende şirketlerinin kazançlara öncülük etmesiyle, Perşembe gününü hafif artıda tamamlamıştır. S&P500 endeksi vadeli kontratı son 9 günün sekizinde pozitif kapanış gerçekleştirmesine rağmen 2462 seviyesinde işlem görürken, fiyatlamaların belli bir doygunluğa geldiği piyasalarda konuşulmaktadır.
Teknik olarak endekste yukarıda 2470 direnci güncelliğini korurken, pozitif kapanışlara rağmen bu seviyenin yukarı yönlü geçilmemesi dikkat çekmektedir. Aşağıda ise 2454 seviyesi destek olarak belirlenmiş olup, bu seviye altında negatif potansiyelin güçlenmesi söz konusu olabilir.
Günlük Bültenin devamı için linki tıklayınız: