Cuma günü Telsey Advisory Group, Best Buy Co. Inc. (NYSE:BBY) için görünümünü değiştirdi ve 12 aylık fiyat hedefini bir önceki 75 dolardan 85 dolara yükseltirken, hisse senedi için Piyasa Performansı notunu korudu.
Ayarlama, Best Buy'ın 2023 mali yılı için hisse başına kazançta (EPS) yaklaşık %5'lik bir artışla 2,72 $'a ulaşan dördüncü çeyrek kazançlarının ardından geldi. Bu rakam FactSet'in 2,52 dolarlık konsensüsünü ve Telsey'in 2,59 dolarlık kendi tahminini aştı.
Elektronik perakendecisinin beklenenden daha güçlü satışları ve karlılığı, etkili uygulama ve maliyet kontrol önlemlerine bağlandı. Best Buy ayrıca 2024 mali yılı için analistlerin beklentileriyle uyumlu bir öngörüde bulundu.
Tüketici harcamalarının azaldığı zorlu bir perakende ortamına rağmen, Best Buy'ın dördüncü çeyrek karşılaştırılabilir mağaza satışları (comp), FactSet'in %5,4'lük düşüş beklentisine ve Telsey'in %6,8'lik düşüş tahminine kıyasla %4,8 ile beklenenden daha iyi gerçekleşti.
İleriye dönük olarak şirket, hem Şubat ayı hem de 2024 yılının ilk çeyreği için karşılaştırılabilir mağaza satışlarının %5 civarında bir düşüş göstereceğini tahmin ediyor. Ancak tahminler, sektör talebinin istikrara kavuşmasının beklendiği yıl boyunca bir iyileşmeye işaret ediyor.
Best Buy'ın tahminleri, FactSet'in %0,0'lık konsensüsüne kıyasla, satışların her çeyrekte sıralı olarak iyileşeceğini ve yılı %3,0 düşüşle yatay arasında tamamlayacağını gösteriyor. Bu da 2024 yılı için 5,75 ila 6,20 dolar aralığında bir EPS beklentisine yol açarken, FactSet'in konsensüsü 6,16 dolar.
Telsey, Best Buy'ın sağlam bir strateji, güçlü bir yönetim ekibi ve birçok rakibine kıyasla üstün çok kanallı yetenekler gibi stratejik avantajlarını vurguladı. Perakendecinin gayrimenkul optimizasyonu ve üyelik ve sağlık hizmetleri gibi yeni gelir akışları da olumlu faktörler olarak görülüyor.
Bu unsurların, sektör toparlandığında Best Buy'ı büyüme için olumlu bir şekilde konumlandırması bekleniyor. Revize edilen fiyat hedefi, Telsey'in 2025 EPS tahmini olan 6,80 $'a yaklaşık 12 kat fiyat-kazanç (F/K) katsayısı uygulanmasına dayanmaktadır.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.