Çarşamba günü RBC Capital, BP Plc. (BP:LN) (NYSE: BP) hisseleri üzerindeki duruşunu değiştirerek, notu Outperform'dan Sector Perform'a düşürdü. Firma ayrıca BP hisseleri için fiyat hedefini, bir önceki hedef olan 6,50 £'dan düşüşle 5,50 £'a revize etti.
Not indirimi, BP'nin hisse senedi performansının benzerlerine ayak uyduramaması nedeniyle geldi. RBC Capital'e göre, BP'nin getiri sağlamaya ve yeni büyüme yolları geliştirmeye verdiği öneme rağmen, şirketin hisseleri önemli bir süre boyunca sektördeki diğer şirketlere kıyasla sürekli olarak düşük performans gösterdi.
RBC Capital, BP'nin mali sağlığına ilişkin endişelerini dile getirerek, şirketin bilançosunun ekonomik döngünün bu aşamasında daha güçlü bir konumda olması gerektiğini öne sürdü. Firma ayrıca, BP'nin temettü dağıtımlarının rakiplerininki kadar esnek olmadığına ve bunun da yatırımcıların ihtiyatlı davranmasına neden olabileceğine dikkat çekti.
BP'nin yeni büyüme girişimleriyle ilgili risk de not indiriminde potansiyel bir faktör olarak vurgulandı. RBC Capital, bu girişimlerin beklentileri karşılayamama olasılığına dikkat çekerek, bunun şirketin gelecekteki performansını etkileyebileceğini belirtti.
RBC Capital tarafından yapılan açıklamada analist, BP hisselerinin yüzeysel bir bakış açısıyla cazip olduğuna dikkat çekti. Ancak bu çekicilik, BP'nin finansal istikrarı, defansif dağıtımları ve büyüme projelerinin spekülatif doğası ile ilgili yukarıda belirtilen endişelerle tezat oluşturuyor.
BP'nin 550 penslik yeni fiyat hedefi, RBC Capital'in firma tarafından belirlenen çeşitli zorlukları ve belirsizlikleri dikkate alarak hisse senedinin performansına ilişkin revize edilmiş beklentilerini yansıtıyor.
Diğer güncel haberlerde, BP plc %10 temettü artışı ve önemli miktarda hisse geri alımı içeren 2024 ikinci çeyrek mali sonuçlarını açıkladı.
Şirketin işletme nakit akışı 8,1 milyar dolar olarak raporlandı ve BP net borcunu 1,4 milyar dolar azaltarak 22,6 milyar dolara indirmeyi başardı. Bu gelişmeler, BP'nin maliyet azaltma ve iddialı bir genişleme stratejisini içeren stratejik büyüme planının bir parçasıdır.
Finansal iyileştirmelere ek olarak BP, önümüzdeki yıllarda doğal gaz üretim direncini güçlendirmeyi planladığını açıkladı. Şirket ayrıca uzun vadeli LNG sözleşmeleri arayışında ve CoGas ile bir anlaşma imzalamış durumda. Ayrıca BP, bu on yıl içinde beş ila on arasında hidrojen tesisi inşa etmeyi planlayarak yenilenebilir enerjiye olan bağlılığını ifade etmiştir.
Bununla birlikte BP, iki biyorafineri tesisi ile devam etmeme kararı ve izin ve ara bağlantı ile ilgili gecikmeler de dahil olmak üzere bazı zorluklar da bildirmiştir.
Bu engellere rağmen şirket, D3 RIN'lerin iyi performans göstermesi ve BP'nin Arkea teklifine ulaşım pazarında artan talep nedeniyle iyimserliğini koruyor.
Devam eden stratejisinin bir parçası olarak BP, nakit fazlasının en az %80'ini hisse geri alımlarına tahsis etmeyi planlıyor. Şirket ayrıca Paleogene havzasındaki projelerinin işletme nakit akışını %5 oranında artıracağını öngörmektedir.
Bu gelişmeler, BP'nin operasyonel verimlilik ve yenilenebilir enerjiye yatırım konusundaki kararlılığıyla birlikte, şirketin enerji sektöründe stratejik büyümeye olan bağlılığının altını çiziyor.
InvestingPro İçgörüleri
BP Plc (BP:LN) (NYSE: BP) RBC Capital tarafından vurgulanan zorlukların üstesinden gelirken, bazı ek bilgileri dikkate almakta fayda var. InvestingPro verileri BP'nin piyasa değerinin yaklaşık 88,22 milyar dolar olduğunu ve 12,51'lik fiyat/kazanç (F/K) oranıyla şirketin kazanç kapasitesine ilişkin yatırımcı duyarlılığını yansıttığını gösteriyor. Özellikle, 2024 yılının 2. çeyreği itibariyle son on iki ay için düzeltilmiş F/K oranı daha düşük 9,68 seviyesinde olup, şirketin son dönemdeki kârlılığına bakan yatırımcılar için potansiyel olarak daha cazip bir değerlemeye işaret etmektedir.
InvestingPro İpuçları, BP yönetiminin aktif olarak hisse geri alımları yaptığını ortaya koyuyor, bu da yönetimin şirketin değerine olan güveninin bir göstergesi olabilir. Ayrıca, şirket Petrol, Gaz ve Tüketilebilir Yakıtlar sektöründe önde gelen bir oyuncu olarak tanınıyor ve 33 yıl üst üste temettü ödemelerini sürdürdü. Bu faktörler, istikrarlı temettü ödeyen bir hisse senedi arayan yatırımcıların ilgisini çekebilir. Bununla birlikte, üç analistin önümüzdeki dönem için kazanç beklentilerini aşağı yönlü revize ettiğini ve bunun daha fazla incelemeyi gerektirebileceğini belirtmek önemlidir.
Daha derin bir analizle ilgilenenler için InvestingPro, BP hakkında şirketin performansı ve görünümü hakkında daha nüanslı bakış açıları sağlayabilecek ek ipuçları sunuyor. Daha detaylı bilgi için https://www.investing.com/pro/BP adresini ziyaret edin.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.