Pazartesi günü HSBC, ICICI Bank (ICICIBC:IN) (NYSE: IBN) hisseleri için duruşunu güncelleyerek, hedef fiyatı 1.460 Hindistan Rupisinden 1.520 Hindistan Rupisine yükseltti ve hisse için Al tavsiyesini yineledi. Bu revizyon, HSBC'nin bankanın performansına ve bağlı kuruluşlarının artan değerine ilişkin olumlu görüşünü yansıtıyor.
Hedef fiyat artışının temel nedeni olarak, bankanın daha büyük rakiplerine kıyasla tüm ölçütlerde güçlü performans göstermesi gösterildi. HSBC'nin analisti, ICICI Bank'ın üstün performansının daha yüksek bir primi haklı çıkardığına inanıyor ve bu da bankanın önceki 2,9 katından 3 kata çıkarılarak tahmini FY26 hisse başına defter değerinin (BVPS) değerlemesine yol açıyor.
Ek olarak, ICICI Bank'ın bağlı kuruluşlarının artan değer yaratımı, revize edilen hedef fiyatta tanındı. HSBC, son sonuçlarının ardından ICICI Prudential Life Insurance (IPRU IN) ve ICICI Lombard General Insurance (ICICIGI IN) için değerleme çarpanını uyumlu hale getirdi, bu işletmelerin olumlu bir şekilde yeniden değerlendirildiğini gösteriyor.
ICICI Bank'ın varlık yönetimi ve aracılık kolları da yükseltilen hedef fiyata katkıda bulundu. HSBC, varlık yönetimi işinin üstün yönetim altındaki varlıklar (AUM) ve vergi sonrası kâr (PAT) büyümesini ve aracılık işinin hızlandırılmış kazanç büyümesini, hedef fiyat artışını destekleyen faktörler olarak vurguluyor.
HSBC'nin yeni hedef fiyatı, ICICI Bank hisselerinin mevcut işlem fiyatından yaklaşık %21 yukarı potansiyel ima ediyor ve bankanın gelecekteki performansına ve hissedarlarına değer yaratmaya devam etme yeteneğine olan güveni gösteriyor.
Diğer son haberlerde, ICICI Bank, ABD Menkul Kıymetler ve Borsa Komisyonu'na sunduğu yıllık raporunda konsolide vergi sonrası kârında önemli bir artış bildirdi. Hindistan GAAP'ına göre, kâr 2024 mali yılında 44.256 crore Hindistan Rupisi'ne (5.310 milyon ABD Doları) yükselirken, ABD GAAP'ına göre net gelir 61.376 crore Hindistan Rupisi'ne (7.365 milyon ABD Doları) yükseldi. Ayrıca, ABD GAAP'ına göre bankanın öz sermayesi 310.990 crore Hindistan Rupisi (37,3 milyar ABD Doları) olarak gerçekleşti.
Analist derecelendirmeleri açısından, Kotak, ICICI Bank için Al derecelendirmesini yineledi ve 1.400,00 Hindistan Rupisi hedef fiyatını korudu. Axis Capital Limited, istikrarlı kazanç büyümesi nedeniyle ICICI Bank'a ilişkin duruşunu 'Al'dan 'İlave'ye ayarlarken, Jefferies, Citi ve CLSA 'Al' derecelendirmelerini korudu.
Diğer son gelişmeler arasında kilit yönetim pozisyonlarındaki değişiklikler ve borçlanma araçları ihracı yoluyla potansiyel fon toplama yer alıyor.
Ek olarak, ICICI Bank'ın çevresel, sosyal ve yönetişim standartlarına bağlılığı tanındı ve Hindistan Menkul Kıymetler ve Borsa Kurulu'nun ICICI Securities Limited'in hisse senetlerinin kottan çıkarma sürecinin ele alınmasıyla ilgili uyarısının finansal veya operasyonel faaliyetlerini etkilemeyeceği güvence altına alındı.
InvestingPro Öngörüleri
HSBC'nin analizinde vurgulanan ICICI Bank'ın güçlü performansı, InvestingPro'dan elde edilen gerçek zamanlı verilerle daha da destekleniyor. Bankanın piyasa değeri, finans sektöründeki önemli varlığını yansıtan etkileyici bir rakam olan 107,92 milyar ABD Doları'dır. ICICI Bank'ın son on iki aydaki %24,62'lik gelir büyümesi ve 2025 yılının 2. çeyreğinde %27,37'lik üç aylık büyümesi, güçlü finansal performansını vurguluyor ve HSBC'nin olumlu görüşüyle uyumlu.
InvestingPro İpuçları, ICICI Bank'ın 4 yıl üst üste temettüsünü artırdığını ve mevcut temettü veriminin %0,68 olduğunu ortaya koyuyor. Bu istikrarlı temettü büyümesi, son beş yıldaki güçlü getiriyle birleştiğinde, HSBC'nin bankanın hissedarlar için değer yaratımına ilişkin görüşünü destekliyor.
Bankanın 18,98'lik F/K oranı ve 3,24'lük Fiyat/Defter Değeri oranı, yatırımcıların ICICI Bank hisseleri için prim ödemeye istekli olduğunu gösteriyor ve bu da HSBC'nin bankayı tahmini FY26 hisse başına defter değerinin 3 katı olarak değerleme kararıyla uyumlu. Ek olarak, ICICI Bank'ın %31,2'lik faaliyet geliri marjı, verimli operasyonları gösteriyor ve HSBC'nin iyimser duruşunu daha da haklı çıkarıyor.
Daha kapsamlı öngörüler arayan yatırımcılar için, InvestingPro, ICICI Bank'ın finansal sağlığı ve piyasa konumu hakkında daha derin bir anlayış sağlayan 8 ek ipucu sunuyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.