Perşembe günü, Benchmark analisti Grupo Televisa SA (NYSE: TV) için hisse senedi fiyat hedefini önceki 12,00 dolar hedefinden 11,00 dolara düşürürken, hisse senedi için Al tavsiyesini korudu.
Bu ayarlama, şirketin içsel değerlemesinde bir değişiklikten ziyade döviz dalgalanmalarından kaynaklanan hafif bir kaymayı yansıtmaktadır. Düşüşe rağmen, analist hisse senedinin piyasa tarafından değerinin altında fiyatlandığını düşündüğü için hala önemli bir yükseliş potansiyeli olduğuna inanıyor.
Revizyon, Grupo Televisa'nın %45 hissesine sahip olduğu ortak girişim TelevisaUnivision'un son finansal sonuçlarını takip ediyor. Sonuçlar beklentileri aştı ve rekor düzeyde siyasi reklam gelirlerinin etkisiyle ABD reklam gelirlerinde %5'lik bir büyüme kaydedildi.
Ayrıca, Meksika pesosu cinsinden gelirde %10'luk bir artış oldu, ancak bu ABD dolarına çevrildiğinde Copa America ve Olimpiyatların performansından etkilenerek %1'lik bir düşüşe dönüştü.
TelevisaUnivision'un doğrudan tüketiciye (DTC) yönelik işi, lansmanından sadece iki yıl sonra başabaş noktasına ulaştı ve döviz kuru etkileri hariç tutulduğunda ABD doları cinsinden Düzeltilmiş Faaliyet Gelirleri Amortisman ve Değer Kaybı Öncesi (OIBDA) %4 (veya %7) büyümeye katkıda bulundu. Bu performans, 30.09.2024 tarihli basın bülteninde belirtilen düşük tek haneli gelir ve Düzeltilmiş OIBDA büyümesinden önemli ölçüde daha iyi.
Ortak girişim, kaldıraç oranını düşürmeye çalışıyor ve borç oranı 6,1x'ten 5,9x'e düştü. Bu düşüş, ana faaliyet konusu olmayan bir kule portföyünün satışından elde edilen 150 milyon dolarlık bir azalmayla desteklendi. Ek olarak, TelevisaUnivision'un yan kuruluşu Univision Communications, 07.10.2024 tarihinde kapanışı gerçekleşen işlemle 2031 vadeli %8,5 Kıdemli Teminatlı Tahviller şeklinde 755 milyon dolar ihraç etti.
TelevisaUnivision'un yeni CEO'su Daniel Alegre, ABD'deki operasyonları Meksika ve diğer pazarlarla daha fazla entegre etme ve şirketin Hispanik tüketici pazarına ilişkin içgörülerini genişletme taahhüdünde bulundu. Bu stratejik odak, şirketin medya ve genişbant sektörlerindeki performansını ve değer önerisini artırmayı amaçlıyor.
Diğer son haberlerde, TelevisaUnivision'un performans endişeleri nedeniyle bir liderlik değişikliği açıklaması bekleniyor. 2021'de göreve başlayan mevcut CEO'nun yerini Yuga Labs'ın eski CEO'su Daniel Alegre'nin alması bekleniyor. Görevden ayrılan CEO'nun muhtemelen başkan yardımcılığı görevini üstleneceği ve yönetim kurulundaki icra komitesinin bir üyesi olarak kalmaya devam edeceği belirtiliyor.
Ayrı bir gelişmede, Grupo Televisa 2024 yılı ikinci çeyrek kazanç görüşmesinde devam eden yeniden yapılanma çabaları ve stratejik büyüme hakkında bilgi verdi. Şirket, Kablo segmentinin başarılı bir şekilde yeniden yapılandırılmasının karlılığı ve serbest nakit akışını artırdığını vurguladı. Ayrıca, Televisa'nın Sky'daki AT&T'nin azınlık hissesini satın alması rekabet pozisyonunu güçlendirdi.
Bu son gelişmeler arasında Ollamani'nin Meksika Borsası'nda ayrılması ve listelenmesi ile şirketin doğrudan tüketiciye yönelik işi ViX'i yılın ikinci yarısında karlı hale getirme hedefi de yer alıyor. TelevisaUnivision, 2023 yılında karında %4'lük bir düşüşle 1,61 milyar dolar ve 9,8 milyar dolarlık önemli bir borç olmasına rağmen, toplam gelir ve reklam gelirlerinde artış gördü.
InvestingPro Öngörüleri
Sağlanan analize ek olarak, InvestingPro verileri Grupo Televisa'nın finansal durumu hakkında ek bilgiler sunuyor. Şirketin piyasa değeri 1,22 milyar dolar ve Fiyat/Deft. Değeri oranı 0,21 olup, hisse senedinin defter değerine göre değerinin altında olabileceğini gösteriyor. Bu, analistin hisse senedinin önemli bir yükseliş potansiyeline sahip olduğu görüşüyle uyumlu.
InvestingPro İpuçları, Grupo Televisa'nın düşük bir Fiyat/Deft. Değeri çarpanıyla işlem gördüğünü vurguluyor, bu da Benchmark analistinin hisse senedinin değerinin altında olduğu değerlendirmesini destekliyor. Ayrıca, şirketin likit varlıkları kısa vadeli yükümlülüklerini aşıyor, bu da son zorluklara rağmen sağlam bir finansal pozisyona işaret ediyor.
Makale TelevisaUnivision'un performansını tartışırken, Grupo Televisa'nın kendisinin bazı zorluklarla karşılaştığını belirtmekte fayda var. Bir InvestingPro İpucu, analistlerin cari yılda satışlarda bir düşüş beklediğini gösteriyor, bu da şirketin son on iki aydaki %0,23'lük mütevazı gelir büyümesine yansıyor.
Daha kapsamlı bir analiz arayan yatırımcılar için, InvestingPro, Grupo Televisa için 7 ek ipucu sunarak şirketin finansal sağlığı ve piyasa konumu hakkında daha derin bir anlayış sağlıyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.