Mizuho Securities Cuma günü, Tencent Music Entertainment Group (NYSE:TME) için fiyat hedefini bir önceki hedef olan 13,00$'dan 15,00$'a yükseltirken, hisse senedi üzerindeki Al notunu korudu. Firmanın kararı, üçüncü çeyrekte ve 2024 yılının tamamında olumlu gelir eğilimlerine ve marj genişlemesine katkıda bulunması beklenen müzik aboneliklerindeki güçlü büyümenin gözlemlenmesinin ardından geldi.
Firmanın analizi, Tencent Music'in bu çeyrekteki performansının, etkili abone dönüşümü ve güçlü reklam satışları ile desteklenen gelir ve kar açısından fikir birliği beklentilerini aştığını gösteriyor. Sonuç olarak Mizuho, 2025 ve 2026 mali yılları için gelir tahminlerini güncelleyerek sırasıyla %1 ve %2 artış öngördü. Firma ayrıca her iki yılda da FAVÖK için %3'lük bir yukarı yönlü düzeltme öngörüyor.
Mizuho analistleri, Tencent Music'in şu anda cazip bir değerleme ile işlem gördüğünü, özellikle 2026 tahmini işletme değerinin FAVÖK'e oranının 10 katı olduğunu ve bunun Spotify'ın 24 katının aksine olduğunu vurguluyor. Bu değerleme perspektifi, firmanın fiyat hedefini yükseltme kararını etkiledi ve değerleme temelini 2026 mali yılı tahminlerine geçirirken 12 katını korudu.
Firma, Tencent Music'e yönelik olumlu bakış açısını koruyor ve şirketin 2024 yılı boyunca gelir artışı ve marj genişlemesi yörüngesini sürdürmesini bekliyor. Güncellenen tahminler ve değerleme değişimi, şirketin güçlü performansını ve ödeme oranındaki sürekli iyileşme potansiyelini yansıtıyor.
InvestingPro İçgörüleri
Mizuho Securities'in Tencent Music Entertainment Group (NYSE:TME) hakkındaki olumlu görüşüne paralel olarak, güncel InvestingPro verileri ve ipuçları şirketin umut verici finansal gidişatına ilişkin anlatıyı daha da zenginleştiriyor. TME, 2023'ün 4. çeyreğinde sona eren son on iki ay itibariyle 30,57 F/K oranı ile 20,86 milyar dolarlık bir piyasa değerine sahip. Bu, 0,84'lük bir PEG oranıyla tamamlanıyor ve şirketin kazanç büyümesinin gelecekteki büyüme potansiyeline göre değerinin altında olabileceğini gösteriyor.
Bir InvestingPro İpucu, Tencent Music'in yakın vadeli kazanç büyümesine göre düşük bir F/K oranıyla işlem gördüğünü ve bunun Mizuho'nun değerleme analiziyle uyumlu olduğunu vurguluyor. Ayrıca, analistler önümüzdeki dönem için kazançlarını yukarı yönlü revize ederek şirketin finansal beklentilerine olan güvenin sinyalini verdiler. Özellikle, TME'nin son bir yıldaki %91,14'lük güçlü getirisi ve 52 haftanın en yüksek seviyesinin %97,95'inde bulunan mevcut fiyatı, hissenin güçlü performansını ve yatırımcı iyimserliğini göstermektedir.
InvestingPro, daha kapsamlı yatırım analizi arayanlar için nakit akışı, borç seviyeleri ve sektör konumlandırması hakkında bilgiler de dahil olmak üzere ek ipuçları sunuyor. Özel bir teklifle erişilebilen toplam 14 ek InvestingPro İpucu bulunmaktadır: InvestingPro aboneliğinde %20'ye varan indirim elde etmek için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanın.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.